Riservato agli investitori professionali
Russell IC Multi-Asset Growth Strategy Euro I
Come sfruttare la crescita dei mercati con un forte controllo della volatilità
Il Multi-Asset secondo Russell
Nei mercati attuali, per aumentare le attese di rendimento del portafoglio dei clienti, non crediamo si debba puntare
necessariamente sugli investimenti azionari. Secondo Russell, per costruire un portafoglio in grado di sfruttare la crescita
dei mercati, al tradizionale investimento in azioni si dovrebbero aggiungere anche strumenti obbligazionari ed alternativi
(strumenti che investano, fra gli altri, nel settore delle infrastrutture, immobiliare e in strategie a ritorno assoluto).
Avere un portafoglio che investe in molteplici classi di attivo e che utilizza un’ampia gamma di strategie d’investimento
complementari, permette di accedere a fonti di rendimento non collegate tra loro, con il beneficio finale di massimizzare
le opportunità di ritorno e minimizzare allo stesso tempo la volatilità complessiva del portafoglio.
Obiettivi e caratteristiche di investimento
Asset Allocation
Il fondo MAGS (Multi-Asset Growth Strategy) nasce con lo scopo di
offrire ai clienti, in un unica soluzione di investimento, un portafoglio
completo e diversificato, grazie ad una esposizione a molteplici classi di
attivo. L’obiettivo del fondo è di realizzare nel lungo termine un ritorno
in linea con il mercato azionario (inflazione +4%), ma con soli due terzi
della volatilità.
Il fondo MAGS offre l’accesso alle migliori strategie ed ai migliori
gestori selezionati dalla ricerca globale di Russell, e ad oggi investe in
14 diverse strategie, tramite più di 50 gestori specialisti.
3.0% 2.0%
4.0%
6.9%
34.1%
8.5%
11.5%
L’ asset allocation dinamica rappresenta un altro elemento importante
all’interno di un portafoglio multi-asset. Il gestore di MAGS cura il
portafoglio con un approccio dinamico, grazie alla flessibilità nel
modificare le asset class, i loro pesi, le strategie e i gestori sottostanti.
In questo modo si cerca di creare costantemente il portafoglio più
adatto alle diverse esigenze del mercato, sia in termini di tipologie di
investimento che di competenze gestionali.
15.0%
15.1%
Regional Equities
High Yield and EMD
Commodities
Investment Grade Credit
Listed Infrastructure
Absolute Return Strategies
Real Estate Debt
Global Equities
Cash
Perchè MAGS
Il fondo Multi-Asset Growth Strategy costituisce la migliore sintesi della nostra esperienza pluri-decennale nella ricerca dei
gestori, nella costruzione dei portafogli e nell’allocazione dinamica degli attivi, e permette di sfruttare la crescita dei mercati
in maniera diversificata, dinamica e con un solido controllo del rischio.
Performance cumulativa del fondo
140
RIC MAGS EUR I
MSCI World Net – Euro Hedged
130
120
110
100
90
12
/1
2
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/0 09
1
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2/
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/0 10
3
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/0 10
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/0 10
6/
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7
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/0 10
8/
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/0 10
9
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/1 10
0/
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/1 10
1
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/1 10
2
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1/
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/0 11
2
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/0 11
3/
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/0 11
4
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/0 11
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/0 11
6
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/0 11
7
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8
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/0 11
9/
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/1 11
0
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/1 11
1/
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/1 11
2/
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/0
1
1/
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/0 12
2
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/0 12
3
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/0 12
4/
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/0 12
5
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/0 12
6
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/0 12
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/0 12
8
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/0 12
9/
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/1 12
0
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/1 12
1/
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/1 12
2/
12 201
2
/0
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12 20
1
/0
2 3
12 /201
/0
3/ 3
20
13
80
Fonte: Russell, Confluence. Performance cumulative, al 31/03/2013, in Euro, dal lancio del fondo Russell IC Multi-Asset Growth Strategy: Il fondo è stato lanciato
in data 11 Dicembre 2009. I dati di performance del fondo sono al netto della classe A. Indice: MSCI World Net - Euro Hedged. Le performance passate non sono
indicative delle performance future.
Russell IC Multi-Asset Growth Strategy Euro I
Vantaggi
Caratteristiche
• Ampia diversificazione a livello
di classe di attivo e di stili di
gestione
• Struttura legale: Comparto di
una SICAV di diritto irlandese
• Accesso ai migliori gestori
specialisti selezionati dalla
ricerca globale di Russell
• Allocazione dinamica delle
classi di attivo
Rischi
• Il capitale non è garantito
• Il Fondo è principalmente
esposto a rischi legati
- all’andamento dei corsi azionari
- al rischio cambio
- al rischio tasso
Per una spiegazione più dettagliata sui rischi, si
prega di fare riferimento alla sezione “Fattori di
rischio” del prospetto.
I nostri contatti:
Michele Quinto
[email protected]
02 85864003
Fabiano Galli
[email protected]
02 85864004
Piero Pasquini
[email protected]
02 85864008
• Liquidità: giornaliera
• Valuta: EUR
• Lancio: 11 dicembre 2009*
•ISIN:
Classe B : IE00B84TCG88
Classe U: IE00B7LW0N65
• Tipologia: ad accumulazione
• Gestore: Russell Investments
Limited
• Depositaria: State Street
Custodial Services (Ireland)
Limited
• Autorizzato alla
commercializzazione in Italia
• Commissione di gestione:
Classe B: 1.90%
Classe U: 2.40%
•Commissione di sottoscrizione:
Classe B: fino al 5%
Classe U: No
• Commissione di performance:
no
• Rischio (dal più basso al più elevato)
1
2
3
4
5
6
7
La categoria di rischio per questo fondo corrisponde a livelli di rischio e rendimento crescenti.
Risulta di una metodologia regolamentare basata sulla volatilita’ annuale calcolata dal lancio
del fondo.
*Precedentemente Russell IF Multi-Asset Growth Strategy Euro I.
La data di lancio si riferisce alla classe A
Russell Investments
Specialista nella gestione multi-asset
Fondata nel 1936, Russell Investments è una società di gestione globale, leader nella
creazione e gestione di portafogli multi-asset e multi-strategy. Le soluzioni multiasset Russell nascono da una combinazione unica di competenze chiave, create e
sviluppate per rispondere ai bisogni degli investitori. Siamo tra le poche realtà che
offrono contemporanemente competenze significative sui mercati finanziari, ricerca
di gestori, costruzione ed implementazione di portafogli ed indici di riferimento, ed
ogni competenza e’ stata sviluppata durante differenti cicli di mercato.
Russell detiene assets in gestione pari a 162 miliardi di dollari (dati al 31 Dicembre
2012), e assets in consulenza pari a 2.400 miliardi di dollari (dati al 30 Giugno 2012).
Russell opera a livello globale con più di 1900 professionisti. La sede è a Seattle
(USA), ed i suoi uffici sono presenti nelle principali sedi finanziarie mondiali, tra le
quali Londra, Parigi, Amsterdam, Milano, Sydney, Singapore, Tokyo e New York.
Informazioni importanti
Il presente materiale illustrativo è riservato agli investitori professionali, non è destinato alla distribuzione a clienti al dettaglio e non costituisce in nessun paese
un’offerta o una sollecitazione all’investimento in prodotti di Russell, o all’utilizzo di servizi proposti da quest’ultima, qualora tali offerte o sollecitazioni non
siano consentite dalla legge o il soggetto che le effettua non sia autorizzato a farlo. Il presente materiale inoltre non è stato redatto ai fini delle suddette offerte o
sollecitazioni.
Salvo diversa indicazione, i dati riportati provengono da Russell Investments. Tutte le informazioni contenute nel materiale in oggetto sono aggiornate al momento
della pubblicazione e, per quanto a nostra conoscenza, devono considerarsi accurate. Qualsiasi opinione espressa nei documenti proviene da Russell Investments,
non può essere considerata un’enunciazione di fatti, è soggetta a modifiche e, a meno che non si riferisca a un investimento specifico, non costituisce un’attività di
“consulenza agli investimenti” disciplinata dalla legge del 2000 del Regno Unito sui mercati e i servizi finanziari (la Financial Services and Markets Act).
Il valore degli investimenti e il reddito da essi derivante può aumentare o diminuire e pertanto non è garantito. L’investitore potrebbe quindi perdere l’importo
inizialmente investito.
Qualsiasi previsione, stima o obiettivo ha valore puramente indicativo e la sua validità non è in alcun modo garantita. Le performance passate non sono
necessariamente indicative di quelle future. Qualsiasi indicazione di rendimenti generati da divise estere potrebbe variare in seguito a oscillazioni valutarie.
Qualsiasi riferimento al regime fiscale dovrà essere interpretato in base al contesto applicabile al singolo cliente e potrebbe subire variazioni.
Pubblicato da Russell Investments Limited. La Società, costituita in Inghilterra e Galles con il n. 02086230, ha sede legale in Rex House, 10 Regent Street, Londra
SW1Y 4PE, telefono +44 (0)20 7024 6000, ed è autorizzata e regolata dall’autorità di vigilanza sui servizi finanziari nel Regno Unito, la Financial Services Authority,
con sede in 25 The North Colonnade, Canary Wharf, Londra E14 5HS.
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