1/6
EUROPENSION
La presente Parte II è stata depositata in CONSOB il 31 marzo 2008 ed è valida a partire dal 1° Aprile 2008.
PARTE II DEL PROSPETTO INFORMATIVO ILLUSTRAZIONE DEI DATI STORICI DI RISCHIO/RENDIMENTO, COSTI
E TURNOVER DI PORTAFOGLIO DEI FONDI
DATI STORICI DI RISCHIO/RENDIMENTO DEI FONDI
In questa sezione sono rappresentati i dati storici di Rendimento, rischio e costo relativi ai Fondi Interni cui possono
essere collegate le prestazioni assicurative. L'andamento dei Fondi Interni Assicurativi di EUROPENSION è direttamente
paragonabile ad un benchmark di riferimento.
Fondo Interno
Valuta di denominazione
Benchmark
Azionario Intraprendenza bis
Categoria
Euro
Grado di rischio
100% F.C.I. Index Azionari Internazionali (Az. Intern.)
Rendimento annuo del Fondo e del Benchmark
Azionario globale
Alto
Andamento del valore del Fondo e del Benchmark nel 2007
Fondo
Benchmark
Fondo
Rendimento medio annuo composto
Benchmark
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
ND
ND
ND
Benchmark
6,13%
5,22%
ND
Inflazione
1,93%
2,10%
2,17%
Fondo Azionario Intraprendenza bis
Inizio collocamento
01/09/2005
Patrimonio netto al 31.12.2007 (milioni di euro)
Fondo Interno
Valuta di denominazione
Benchmark
104,38
Durata del Fondo
31/12/2100
Valore della quota 31.12.2007 (euro)
Azionario Dinamismo bis
Categoria
Euro
Grado di rischio
90% F.C.I. Index Azionari Internazionali (Az. Intern.)
10% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Breve Termine1
(Ob. Euro Gov. B/T)
Rendimento annuo del Fondo e del Benchmark
5,181
Azionario globale
Alto
Andamento del valore del Fondo e del Benchmark nel 2007
Fondo
Benchmark
Fondo
Rendimento medio annuo composto
Benchmark
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
ND
ND
ND
Benchmark
5,44%
4,75%
ND
Inflazione
1,93%
2,10%
2,17%
Fondo Azionario Dinamismo bis
Inizio collocamento
Patrimonio netto al 31.12.2007 (milioni di euro)
01/09/2005
24,48
Durata del Fondo
Valore della quota 31.12.2007 (euro)
31/12/2100
5,096
2/6
EUROPENSION
Fondo Interno
Valuta di denominazione
Benchmark
Obbligazionario Evoluzione bis
Categoria
Obbligazionari Misti Area Euro
Euro
Grado di rischio
Medio-Basso
15% F.C.I. Index Azionari Internazionali (Az. Intern.)
40% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Breve Termine1
(Ob. Euro Gov. B/T)
10% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Medio/Lungo Termine
(Ob. Euro Gov. M/L)
35% F.C.I. Index Liquidità Area Euro (Liquid. Area Euro)
Rendimento annuo del Fondo e del Benchmark
Fondo
Benchmark
Andamento del valore del Fondo e del Benchmark nel 2007
Fondo
Rendimento medio annuo composto
Fondo Obbligazionario Evoluzione bis
Benchmark
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
ND
ND
ND
Benchmark
2,29%
2,28%
ND
Inflazione
1,93%
2,10%
2,17%
Inizio collocamento
01/09/2005
Patrimonio netto al 31.12.2007 (milioni di euro)
Fondo Interno
Valuta di denominazione
Benchmark
1,32
Durata del Fondo
31/12/2100
Valore della quota 31.12.2007 (euro)
5,198
Obbligazionario
Crescita bis Categoria
Obbligazionari Misti Internazionali
Euro
Grado di rischio
Medio-Basso
5% F.C.I. Index Azionari Internazionali (Az. Intern.)
10% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Breve Termine1
(Ob. Euro Gov. B/T)
30% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Medio/Lungo Termine
(Ob. Euro Gov. M/L)
45% F.C.I. Index Obbligazionari Internazionali Governativi (Ob. Intern.i Gov.)1
10% F.C.I. Index Fondi Liquidità Area Euro (Liquid. Area Euro)
Rendimento annuo del Fondo e del Benchmark
Andamento del valore del Fondo e del Benchmark nel 2007
Fondo
Benchmark
Fondo
Rendimento medio annuo composto
Ultimi 3 anni
Fondo Obbligazionario Crescita bis
Benchmark
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
ND
ND
ND
Benchmark
0,80%
0,86%
ND
Inflazione
1,93%
2,10%
2,17%
Inizio collocamento
Patrimonio netto al 31.12.2007 (milioni di euro)
01/09/2005
8,80
Durata del Fondo
Valore della quota 31.12.2007 (euro)
31/12/2100
4,941
EUROPENSION
3/6
Fondo Interno
Obbligazionario
Moderazione bis Categoria
Obbligazionari Puri Euro
Governativi Medio/Lungo Termine
Valuta di denominazione
Euro
Grado di rischio
Medio-Basso
Benchmark
30% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Breve Termine1
(Ob. Euro Gov. B/T)
50% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Medio/Lungo Termine
(Ob. Euro Gov. M/L)
10% F.C.I. Index Obbligazionari Internazionali Governativi (Ob. Intern.Gov.)1
10% F.C.I. Index Liquidità Area Euro (Liquid. Area Euro)
Rendimento annuo del Fondo e del Benchmark
Andamento del valore del Fondo e del Benchmark nel 2007
Fondo
Benchmark
Fondo
Benchmark
Rendimento medio annuo composto
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Obbligazionario Moderazione bis
ND
ND
ND
Benchmark
1,08%
1,61%
ND
Inflazione
1,93%
2,10%
2,17%
Inizio collocamento
01/09/2005
Patrimonio netto al 31.12.2007 (milioni di euro)
Fondo Interno
Categoria
Valuta di denominazione
Grado di rischio
Benchmark
5,87
Durata del Fondo
31/12/2100
Valore della quota 31.12.2007 (euro)
5,051
Obbligazionario Breve Temine bis
Obbligazionari Puri Euro Governativi Breve Termine
Euro
Basso
60% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Breve Termine1
(Ob. Euro Gov. B/T)
15% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Medio/Lungo Termine
(Ob. Euro Gov. M/L)
25% F.C.I. Index Liquidità Area Euro (Liquid. Area Euro)
Rendimento annuo del Fondo e del Benchmark
Andamento del valore del Fondo e del Benchmark nel 2007
Fondo
Benchmark
Fondo
Benchmark
Rendimento medio annuo composto
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Obbligazionario Breve Temine bis
ND
ND
ND
Benchmark
1,52%
1,72%
ND
Inflazione
1,93%
2,10%
2,17%
Inizio collocamento
Patrimonio netto al 31.12.2007 (milioni di euro)
01/09/2005
2,80
Durata del Fondo
Valore della quota 31.12.2007 (euro)
31/12/2100
5,224
4/6
EUROPENSION
Fondo Interno
Obbligazionario Stabilità bis
Categoria Obbligazionari Puri Euro Governativi Breve Termine
Valuta di denominazione
Euro
Grado di rischio
Basso
Benchmark
60% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Breve Termine1
(Ob. Euro Gov. B/T)
15% F.C.I. Index Obbligazionari Euro Governativi Medio/Lungo Termine
(Ob. Euro Gov. M/L)
25% F.C.I. Index Liquidità Area Euro (Liquid. Area Euro)
Rendimento annuo del Fondo e del Benchmark
Andamento del valore del Fondo e del Benchmark nel 2007
Fondo
Benchmark
Fondo
Rendimento medio annuo composto
Ultimi 3 anni
Fondo Obbligazionario Stabilità bis
Benchmark
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
ND
ND
ND
Benchmark
1,54%
1,73%
ND
Inflazione
1,93%
2,10%
2,17%
Inizio collocamento
01/12/2005
Patrimonio netto al 31.12.2007 (milioni di euro)
0,35
Durata del Fondo
31/12/2100
Valore della quota 31.12.2007 (euro)
5,236
Annotazioni:
– I dati di rendimento non includono i costi di sottoscrizione, a carico dell’Investitore-Contraente.
– La performance del Fondo riflette oneri gravanti sullo stesso.
– La performance del benchmark è al netto degli oneri fiscali e riflette oneri gravanti sullo stesso.
I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri.
La delega di gestione di ciascuno dei Fondi Interni sopra descritti è stata conferita da Mediolanum Vita S.p.A. a Mediolanum Gestione Fondi S.G.R. p.A., Sede
Legale Via F. Sforza 15, 20080 Basiglio Milano 3 (MI) - Italia.
TOTAL EXPENSE RATIO (TER): COSTI E SPESE EFFETTIVI DEL FONDO
Fondo Azionario Intraprendenza bis
Commissioni
2007
2006
2005
Totale
2,006%
2,013%
ND
di gestione
2,006%
2,013%
ND
-
-
ND
1,620%
1,717%
ND
-
-
ND
0,001%
0,001%
ND
-
-
ND
0,004%
0,012%
ND
di performance
TER degli OICR sottostanti
Spese di amministrazione e custodia
Spese di revisione e certificazione
Spese legali e giudiziarie
Spese di pubblicazione del valore della quota
Altri oneri
Totale
Fondo Azionario Dinamismo bis
Commissioni
ND
ND
2005
2007
2006
1,955%
1,962%
ND
di gestione
1,955%
1,962%
ND
di performance
Spese di amministrazione e custodia
Spese di revisione e certificazione
Spese legali e giudiziarie
Spese di pubblicazione del valore della quota
Totale
3,743%
Totale
TER degli OICR sottostanti
Altri oneri
3,631%
-
-
ND
1,466%
1,551%
ND
-
-
ND
0,001%
0,001%
ND
-
-
ND
0,015%
0,042%
ND
-
-
ND
3,437%
3,555%
ND
EUROPENSION
Fondo Obbligazionario Evoluzione bis
Commissioni
2007
2006
2005
Totale
1,153%
0,000%
ND
di gestione
1,153%
0,000%
ND
di performance
TER degli OICR sottostanti
Spese di amministrazione e custodia
Spese di revisione e certificazione
Spese legali e giudiziarie
Spese di pubblicazione del valore della quota
Altri oneri
Totale
Fondo Obbligazionario Crescita bis
Commissioni
-
ND
0,000%
ND
-
-
ND
0,000%
0,000%
ND
-
-
ND
1,870%
0,760%
ND
2006
2005
0,932%
ND
di gestione
1,103%
0,932%
ND
-
-
ND
0,834%
0,803%
ND
-
-
ND
0,001%
0,001%
ND
Spese di revisione e certificazione
Spese legali e giudiziarie
Spese di pubblicazione del valore della quota
Altri oneri
Totale
Fondo Obbligazionario Moderazione bis
-
-
ND
0,043%
0,090%
ND
-
-
ND
1,981%
1,826%
ND
2007
2006
2005
Totale
0,903%
0,757%
ND
di gestione
0,903%
0,757%
ND
-
-
ND
0,728%
0,670%
ND
di performance
TER degli OICR sottostanti
Spese di amministrazione e custodia
Spese di revisione e certificazione
Spese legali e giudiziarie
Spese di pubblicazione del valore della quota
Altri oneri
Totale
Fondo Obbligazionario Breve Termine bis
-
-
ND
0,001%
0,001%
ND
-
-
ND
0,069%
0,158%
ND
-
-
ND
1,701%
1,586%
ND
2007
2006
2005
Totale
0,753%
0,000%
ND
di gestione
0,753%
0,000%
ND
-
-
ND
0,597%
0,565%
ND
di performance
TER degli OICR sottostanti
Spese di amministrazione e custodia
Spese di revisione e certificazione
Spese legali e giudiziarie
Spese di pubblicazione del valore della quota
Totale
0,001%
2007
Spese di amministrazione e custodia
Altri oneri
ND
ND
1,103%
TER degli OICR sottostanti
Commissioni
0,760%
Totale
di performance
Commissioni
0,717%
-
-
ND
0,001%
0,000%
ND
-
-
ND
0,000%
0,000%
ND
-
-
ND
1,351%
0,565%
ND
5/6
6/6
EUROPENSION
Fondo Obbligazionario Stabilità bis
Commissioni
2007
2006
Totale
0,401%
0,000%
ND
di gestione
0,401%
0,000%
ND
di performance
TER degli OICR sottostanti
Spese di amministrazione e custodia
Spese di revisione e certificazione
Spese legali e giudiziarie
Spese di pubblicazione del valore della quota
Altri oneri
Totale
2005
-
-
ND
0,575%
0,554%
ND
-
-
ND
0,000%
0,000%
ND
-
-
ND
0,000%
0,000%
ND
-
-
ND
0,976%
0,554%
ND
Annotazioni:
– il totale del TER può non coincidere con la somma degli elementi che lo compongono per effetto degli arrotondamenti;
– i Fondi Interni investono almeno il 10% del totale dell'attivo in OICR;
– la quantificazione degli oneri fornita non tiene conto dell'entità dei costi di negoziazione che hanno gravato sul patrimonio del Fondo,
né degli oneri fiscali sostenuti, né degli oneri finanziari per i debiti assunti dal Fondo;
– la quantificazione degli oneri fornita non tiene conto di quelli gravanti direttamente sull'Investitore-Contraente, da pagare al momento
della sottoscrizione e del rimborso di cui alla Parte I, Sez. C, par. 14.1.
– I costi sopra esposti non tengono conto di quelli gravanti direttamente sul cliente per cui si rimanda alla Parte I, Sez. C, par. 14.1.
– ND (Non Disponibile): i Fondi Interni sopra indicati hanno iniziato la propria operatività dal 1° Settembre 2005;
pertanto i dati richiesti non sono ancora disponibili.
– 1 In merito alla indisponibilità di serie storiche più lunghe per il benchmark, si precisa che gli indici F.C.I. Index “Obbligazionari Internazionali
Governativi”, “Obbligazionari Internazionali Euro Governativi Breve Termine”, la cui denominazione fino al 30/09/2005 compreso è stata
Generali AM “Obbligazionari Internazionali Governativi”, “Obbligazionari Internazionali Euro Governativi Breve Termine”, sono disponibili
dal 1° Luglio 2003; per estendere ulteriormente le rappresentazioni e coerentemente con la politica d’investimento del Fondo stesso,
sono stati utilizzati gli Indici Fideuram “Obbligazionari Internazionali”, “Obbligazionari Euro B/T”.
TURNOVER DI PORTAFOGLIO DEI FONDI INTERNI
Fondo Interno
Fondo Azionario Intraprendenza bis
Fondo Azionario Dinamismo bis
Fondo Obbligazionario Evoluzione bis
2007
2006
2005
-5%
-1%
ND
-13%
2%
ND
-4%
-28%
ND
Fondo Obbligazionario Crescita bis
-9%
22%
ND
Fondo Obbligazionario Moderazione bis
14%
-22%
ND
Fondo Obbligazionario Breve Termine bis
-8%
-66%
ND
Fondo Obbligazionario Stabilità bis
27%
-222%
ND
Il Turnover di portafoglio è il rapporto espresso in forma percentuale tra la somma degli acquisti e delle vendite di strumenti finanziari, al netto delle sottoscrizioni
e rimborsi delle quote del Fondo, e il patrimonio netto medio su base giornaliera del Fondo. Tale rapporto fornisce un’indicazione indiretta dell’incidenza dei
costi di negoziazione sul Fondo, anche derivanti da una gestione particolarmente attiva del portafoglio.
PESO PERCENTUALE DELLE COMPRAVENDITE DI STRUMENTI FINANZIARI EFFETTUATE TRAMITE
INTERMEDIARI NEGOZIATORI DEL GRUPPO DI APPARTENENZA DELLA SOCIETÀ
Fondo Interno
Fondo Azionario Intraprendenza bis
2007
2006
2005
0%
0%
ND
Fondo Azionario Dinamismo bis
0%
0%
ND
Fondo Obbligazionario Evoluzione bis
0%
0%
ND
Fondo Obbligazionario Crescita bis
0%
0%
ND
Fondo Obbligazionario Moderazione bis
0%
0%
ND
Fondo Obbligazionario Breve Termine bis
0%
0%
ND
Fondo Obbligazionario Stabilità bis
0%
0%
ND