I piani di Anima-Etica
di Paola Valentini
Compie dieci anni lalleanza nei fondi socialmente responsabili tra Anima sgr ed
Etica sgr. Che ora studiano nuovi prodotti da
proporre sul mercato italiano. In cantiere c'è
infatti un comparto a scadenza con connotazioni socialmente responsabili, mentre Etica
sgr è al lavoro su due linee di fondi pensio
11f.s.%antlru
ne. Anima oggi gestisce in delega i comparti
y,si.,,,.;
Etica bilanciato, Etica obbligazionario misto
ed Etica breve termine lanciati il 18 febbraio
del 2003, e il quarto comparto della gamma di Etica sgr, l'Azionario internazionale, partito sei anni fa. Proprio la sgr guidata
dal dgAlessandra Viscovi, l'unica in Italia specializzata nei fondi etici, è diventata oggi la maggior società di questo comparto
in Italia (dati al 30 settembre) con asset per 484 milioni di euro
(diventati 504 a fine dicembre) e una quota di mercato salita dal
38,2% di un anno fa al 39,8%, seguita da Eurizon capital (359
milioni), Pioneer (190 milioni), Jp Morgan asset management
(103 milioni) e Bnp Paribas
(55 milioni). Certo si tratta di
un settore che non ha numeri comparabili con quelli del
mondo anglosassone. In questi
anni è comunque cresciuto in
controtendenza rispetto all'industria dell'asset management.
Il patrimonio gestito dagli etici
italiani ha superato 1,2 miliardi, rispetto a 1,198 miliardi del
marzo 2012. Il tutto in un anno
che non è stato facile per l'industria del risparmio gestito
nonostante la ripresa sul finale
E ora l'esenzione dalla Tobin tax degli investimenti socialmente responsabile va a favore dei fondi etici. Ma non è soltanto su
questo elemento che oggi puntano i gestori per attirare nuovi
flussi di raccolta. «Sicuramente può essere un contributo, ma
credo che la lenta crescita dell'investimento socialmente responsabile in Italia sia riconducibile a un gap di informazione su
come funziona e come costruisce un fondo etico e su questo fronte
i collocatoci hanno un ruolo fondamentale nel diffondere conoscenza», spiega Maurizio Biliotti, presidente di Anima sgr,
«quanto alle performance, queste sono apprezzabili e soddisfacenti soprattutto nel lungo periodo». C'è da dire inoltre che fino
al 20111 fondi Etica avevano escluso dall'universo investibile i
titoli di Stato italiani, poiché l'Italia non rispettava una serie di
criteri, titoli che poi sono stati gradualmente ammessi dal 2012.
«Se il risparmio gestito vuole riconquistare i risparmiatori deve
ripartire da una finanza che tenga conto della responsabilità. sociale di impresa», precisa Viseovi. (riproduzione riservata)
LE PERFORMANCE DEI FONDI DI ETICA SGR
Fondo
*. Azionario lntern.
+++
Bilanciato
A 1 anno Benchmark A 5 anni' Benchmark'
s
13,45%
10,70%
1 10,45%
4,60%
3,37%
10,47% = 5,17%
4,17%
+:+ Obbligazionario Misto
4,62%
7,44%
x 3,99%
4,03%
+.+ Obblig. Breve Termine
1, 1,83%
3,13%
2,02110
2,64%
* Rendimento medio annuo • Dati ai 31 gennaio 2013
GRAFICA MF-MILANO FINANZA
I
Fonte. Anima Sgr