29 gennaio 2016
ROBO Global® Robotics and Automation GO
UCITS ETF ROBO
Obiettivo d'investimento
Caratteristiche dello strumento
ROBO Global® Robotics and Automation GO UCITS ETF (ROBO) è
concepito per replicare la performance dell'indice ROBO-STOX® Global
Robotics and Automation UCITS ("Indice").
Nome del prodotto
ROBO Global® Robotics and Automation
GO UCITS ETF
Data di quotazione
11 gennaio 2016
Valoren Number
25841542
Fondo OICVM
Si
Domicilio
Irlanda
TER (%)
0.95
Valuta di base
USD
Replica
Sintetico – swap unfunded garantito da
collaterale
Collateralizzato
Si
Distribuzioni / Dividendi
Reinvestiti
Emittente
GO UCITS ETF Solutions Plc
Gestore del collaterale
The Bank of New York Mellon
Passaporto UE
Austria, Danimarca, Finlandia, Francia,
Germania, Irlanda, Italia, Lussemburgo,
Norvegia, Olanda, Regno Unito, Spagna,
Svezia, Svizzera
ROBO è un Exchange Traded Fund ("ETF") che gli investitori possono
negoziare nelle borse valori su base infragiornaliera e che i Partecipanti
Autorizzati possono creare e riscattare direttamente presso l'Emittente.
ROBO è autorizzato è regolamentato come OICVM ed è idoneo ai fini
dell'investimento da parte di altri OICVM.
ROBO acquisisce esposizione alla performance dell'Indice mediante total
return swap stipulati con più controparti che partecipano alla piattaforma
OICVM ETF. Ogni esposizione alle controparti viene collateralizzata su
base giornaliera. Informazioni dettagliate sul collaterale detenuto sono
disponibili su: www.etfsecurities.com
Descrizione dell'indice
L'Indice ROBO-STOX® Global Robotics and Automation UCITS è
composto da società che operano nella robotica e nell'automazione. Per
essere idonee all'inclusione nell'Indice, le aziende devono avere
determinate dimensioni minime, le loro azioni devono essere soggette a
determinati volumi minimi di contrattazione e i titoli devono essere quotati
nei listini globali riconosciuti.
Ai fini del processo di selezione, l'Indice classifica le società come (1) titoli
"bellwether", ovvero società nelle quali la maggior parte delle attività
aziendali è nel settore della robotica e dell'automazione; o (2) titoli "nonbellwether" , ovvero società per le quali una parte distinta delle attività
aziendali è nel settore della robotica e dell'automazione. L'allocazione
dell'Indice è 40% in "bellwether" e 60% in "non-bellwether".
Informazioni sull'indice
Nome dell'indice
ROBO Global® Robotics and Automation
UCITS Index
Fornitore dell'indice
Solactive
Valuta di base
USD
Codice Bloomberg
ROBOT index
Codice Reuters
.ROBOT
Sito Internet
http://www.solactive.com
Informazioni sulla negoziazione
Borsa
ISIN
Codice Borsa
Valuta di negoziazione
Codice Bloomberg
Codice Reuters
SIX Swiss Exchange
IE00BMW3QX54
ROBO
CHF
ROBO SW
ROBO.S
London Stock Exchange
IE00BMW3QX54
ROBO
USD
ROBO LN
ROBO.L
London Stock Exchange
IE00BMW3QX54
ROBG
GBX
ROBG LN
ROBG.L
London Stock Exchange
IE00BMW3QX54
ROBE
EUR
ROBE LN
ROBE.L
Borsa Italiana
IE00BMW3QX54
ROBO
EUR
ROBO IM
ROBO.MI
Deutsche Börse
DE000A12GJD2
IROB
EUR
IROB GY
IROB.DE
Per ulteriori spiegazioni dei termini indicati in precedenza, si rimanda al glossario riportato a pagina 3. Il valore degli investimenti può aumentare come
diminuire e vi è la possibilità di perdere in parte otutta la somma investita. Prima di effettuare un investimento, consultare un consulente finanziario
indipendente al fine di stabilirne la compatibilità con la propria situazione finanziaria.
2
ROBO Global® Robotics and Automation GO UCITS ETF ROBO
Allocazione settoriale / per paese dell'indice
Componenti principali
18.1%
15.1%
14.4%
12.2%
10.2%
8.1%
6.3%
5.3%
5.2%
5.1%
1
CYBERDYNE INC
2.35%
2
LINCOLN ELECTRIC HOLDINGS
2.23%
3
INTUITIVE SURGICAL INC
2.12%
4
DAIFUKU CO LTD
2.11%
5
ABB LTD-REG
2.04%
6
ROCKWELL AUTOMATION INC
2.01%
7
COGNEX CORP
2.00%
8
IROBOT CORP
1.99%
9
FARO TECHNOLOGIES INC
1.95%
10
KRONES
1.92%
Rischi
L'investimento in ETF comporta un livello di rischio significativo. Ogni
decisione di investimento andrebbe presa sulla base delle informazioni
contenute nel prospetto informativo pertinente. I potenziali investitori
dovrebbero servirsi di una consulenza contabile, fiscale e legale indipendente
e dovrebbero rivolgersi ai propri consulenti professionali per accertare
l'idoneità di questo prodotto come obiettivo di investimento.
Fonte: Solactive
Ponderazioni al 29 gennaio 2016. La somma potrebbe non equivalere esattamente a 100% a
causa degli arrotondamenti.
Performance dell’indice
Prestazioni storica dell'indice basata sugli investimenti dal 1 febbraio 2011 al 29
gennaio 2016. Questa informazione è denominato in USD
ROBO Global® Robotics and Automation UCITS Index
ll valore delle azioni in ETF dipende direttamente dall'aumento e dalla
diminuzione di valore del relativo indice. Di conseguenza, il valore di un'azione
in ETF potrebbe aumentare o diminuire e il relativo azionista potrebbe perdere
una parte o la totalità del capitale investito.
Non vi è alcuna garanzia che le Azioni vengano sempre acquistate o vendute
in una borsa valori o che il prezzo di mercato al quale le Azioni possono
essere negoziate in una borsa valori rifletta il performance dell'Indice.
L'ETF dipende dalla disponibilità delle banche a sottoscrivere accordi di swap
con l'ETF su base continuativa; ove non vi siano banche disponibili in tal
senso, l'ETF non sarà in grado di perseguire la sua politica d'investimento
volta a replicare rendimento dell'Indice.
200
180
L'ETF è soggetto al rischio che: (i) i terzi fornitori di servizi (ad esempio una
banca che sottoscrive swap con l'ETF o con il depositario dell'ETF) possano
fallire o non adempiano all'obbligo di pagamento delle somme dovute all'ETF
o di restituzione delle proprietà dell'ETF (ii) la banca controparte dell'ETF
stesso in uno swap non sia più in grado di fornire tale swap alle stesse
condizioni economiche, circostanza che può influire negativamente sui
rendimenti per l'investitore.
160
140
120
100
Poiché l'indice include società quotate di piccole e medie dimensioni, l'ETF è
soggetto al rischio che tali società possano essere più vulnerabili a eventi
economici e commerciali avversi e a variazioni di prezzo maggiori e più
imprevedibili rispetto alle aziende di maggiori dimensioni o rispetto al mercato
azionario nel suo complesso.
80
60
40
20
0
Feb-11
Jan-12
Jan-13
Jan-14
Jan-15
Jan-16
Nota: La performance dell'indice qui indicata rappresenta un Indice Total Return. Nel caso di
indici Total Return, alla fine del giorno di negoziazione il titolo è quotato ex-dividendi, i
dividendi vengono reinvestiti in tutto l'indice in proporzione ai coefficienti attuali. Le
informazioni di benchmark qui indicate sono in USD e non riflettono le oscillazioni del tasso di
cambio tra il dollaro e altre valute. Il prodotto inoltre è denominato in USD. Tassi di cambio
sfavorevoli possono influenzare in modo significativo il valore degli investimenti se questi non
sono denominati in USD. Deve essere sempre tenuto in considerazione il rischio di cambio
quando si analizzano le performance denominate in un'altra valuta. Le performance passate
non sono un indicatore affidabile dei risultati futuri.
I criteri di indice sono stati modificati, con effetto dal 1 ottobre 2014 secondo le linee guida di
indice pubblicati. Per il periodo precedente al 1 ottobre 2014, i dati riportati sono derivati dai
valori dell'indice pubblicati che, prima al 16 giugno 2014, sono basati su dati simulati backtestati.
Indice
ROBO Global® Robotics
and Automation UCITS
Index
Da inizio
anno
2 anni
3 anni
4 anni
5 anni
-9.0%
-19.5%
14.3%
46.7%
37.9%
L'ETF è soggetto ai rischi associati alle società a forte orientamento
tecnologico e che in quanto tali risultano particolarmente vulnerabili ai rapidi
sviluppi della tecnologia (con conseguente possibile obsolescenza dei loro
prodotti), alle modifiche della regolamentazione pubblica e alla concorrenza da
parte di operatori nazionali ed esteri che possono beneficiare di costi di
produzione più bassi. Tali società potrebbero anche incontrare difficoltà a
ottenere e mantenere brevetti, copyright, marchi commerciali e segreti
commerciali relativi ai loro prodotti, con un possibile conseguente impatto
negativo sul loro valore.
3
ROBO Global® Robotics and Automation GO UCITS ETF ROBO
GLOSSARIO
Partecipante
Autorizzato
Banca o altra istituzione finanziaria che agisce da intermediario tra gli emittenti delle azioni e altri investitori o intermediari. I Partecipanti Autorizzati sottoscrivono e rimborsano le azioni direttamente con
l’ETF ed effettuano operazioni di compravendita di azioni con gli investitori e gli intermediari, sia direttamente che mediante borse valori.
Collaterale
Liquidità o altri valori mobiliari trasferibili detenuti indipendentemente per ridurre il rischio di credito dell’ETF in relazione a una controparte individuale. Ad esempio, se l’Indice replicato aumenta, anche
l’importo dovuto all’ETF dalla controparte dello swap aumenta, pertanto viene conferito collaterale aggiuntivo al fine di ridurre il maggior rischio per l’ETF di tale controparte.
Esposizione
Gli ETP sono esposti a un indice se il loro valore viene influenzato direttamente dai movimenti di prezzo registrati da tale indice. L’esposizione a un indice può essere conseguita in vari modi. Questo ETF
intende fornire esposizione all’Indice replicato utilizzando contratti azionari (swap).
Swap o contratto
swap
Si verifica quando l’ETF stipula contratti con una o più controparti dello swap, quando l’Indice (replicato dall’ETF in questione) aumenta, e viceversa ha un debito monetario nei confronti della controparte
quando l’Indice diminuisce. Utilizzando gli swap, gli ETF possono replicare in maniera efficiente l’andamento ascendente o discendente dell’Indice senza dover possedere effettivamente i costituenti che
compongono l’Indice.
Controparte dello
swap
Di norma una banca o un’istituzione finanziaria di grandi dimensioni con cui l’ETF stipula contratti swap.
Marked to market
L’importo del collaterale detenuto viene rettificato giornalmente al fine di riflettere il valore di mercato degli swap.
OICVM
Le Direttive sugli Organismi d’Investimento Collettivo in Valori Mobiliari trasferibili (OICVM) sono un insieme di Direttive dell’Unione Europea finalizzate ad armonizzare, regolamentare e agevolare
l’offerta di organismi d’investimento collettivo in Europa, imponendo determinati requisiti che essi devono soddisfare per ottenere l’approvazione come prodotti OICVM. Questo ETF è un prodotto
conforme alle Direttive OICVM.
Unfunded swap
Tipo di swap dove la liquidità proveniente dagli investitori non viene trasferita dall’ETF alla controparte dello swap ma trattenuta dall’ETF.
Informazioni importanti
La presente comunicazione è stata diffusa da ETF Securities (UK)
Limited (“EFTS UK”), la quale è autorizzata e disciplinata dalla Financial
Conduct Authority (“FCA”) (Autorità per i servizi finanziari) del Regno
Unito.
I prodotti descritti nel presente documento sono emessi da GO UCITS
ETF Solutions Plc (l'“Emittente”), una società d’investimento a capitale
variabile di tipo aperto con separazione delle responsabilità tra i singoli
comparti e organizzata ai sensi della legge irlandese costituita in forma di
società per azioni quotata in borsa. L’Emittente è autorizzata dalla
Central Bank of Ireland (l’"Autorità di vigilanza") ad operare come
OICVM ai sensi della legislazione delle Comunità europee del 2003 in
materia di organismi di investimento collettivo in valori mobiliari ed
emetterà una o più classi di azioni distinte (le "Azioni") rappresentanti
ciascun comparto. Le Azioni descritte nel presente documento sono
emesse da ROBO Global® Robotics and Automation GO UCITS ETF (il
"Fondo").
Il Fondo dell'Emittente descritto nel presente documento viene
distribuito in Svizzera esclusivamente a investitori qualificati così
come definiti nello Swiss Collective Investment Schemes Act e nelle
relative norme di attuazione. Il paying agent e il rappresentante
locale in Svizzera è State Street Bank GmBH, Monaco, Zurigo
Branch, Beethovenstrasse 19, 8027 Zurich, Switzerland. Il
prospetto, il KIID, lo statuto e i bilanci annuali e semestrali relativi al
Fondo dell'Emittente sono disponibili, gratuitamente, presso il
rappresentante locale in Svizzera. Con riguardo alla distribuzione in
Svizzera, la relativa giurisdizione applicablie, ai sensi di legge, è
quella dell’ufficio legale del rappresentante locale.
La FCA impone a ETFS UK di specificare di non agire in alcun modo per
conto degli investitori in relazione all’investimento o all’attività
d’investimento cui attiene la presente promozione finanziaria. In
particolare, ETFS UK non fornirà servizi d’investimento o di consulenza
né rilascerà raccomandazione alcuna in merito alle condizioni delle
eventuali transazioni e nessun rappresentante di ETFS UK è autorizzato
a porre in essere comportamenti che possano indurre a credere il
contrario. ETFS UK non è pertanto tenuta a fornirvi le tutele concesse ai
suoi clienti, e siete invitati a richiedere il parere di consulenti indipendenti
su temi legali, d’investimento, fiscali e d’altro genere in base alle vostre
esigenze.
Il presente documento non costituisce, e in nessun caso deve essere
interpretato come, un messaggio pubblicitario o una modalità di
promozione di un'offerta pubblica di azioni o quote negli Stati Uniti o in
qualsiasi Stato o territorio degli stessi, in cui le azioni emesse non siano
autorizzate o registrate per la distribuzione e ove nessun prospetto
informativo è stato depositato presso la competente commissione di
vigilanza o autorità di regolamentazione. Il presente documento e le
copie dello stesso non devono essere pubblicati, trasmessi o distribuiti
(direttamente o indirettamente) negli Stati Uniti. Le azioni emesse non
sono state e non saranno registrati ai sensi dello United States Securities
Act del 1933 o dell’Investment Company Act del 1940 o qualificate ai
sensi di qualsiasi legge statale applicabile.
retrospettive sono tuttavia puramente ipotetiche e vengono fornite in
questo documento a solo scopo informativo. I dati risultanti da
simulazioni retrospettive non rappresentano performance effettive e non
vanno interpretati come un’indicazione dei risultati attuali o futuri. La
performance storica non è indicativa o di riferimento per i rendimenti
futuri.
Le informazioni contenute in questa promozione finanziaria non
rappresentano un’offerta di vendita né la sollecitazione di un’offerta per
l’acquisto di valori mobiliari. Eventuali decisioni d’investimento non
devono basarsi su questo documento. Prima di effettuare un
investimento, si invita a rivolgersi a un consulente indipendente.
I titoli emessi dall’Emittente sono prodotti con livello di rischio elevato e
potrebbero non essere adatti a tutti i tipi di investitori. Le decisioni
d’investimento devono basarsi sulle informazioni contenute nel prospetto
dell’Emittente (o nei relativi supplementi) che contengono, fra l’altro,
informazioni su determinati rischi associati agli investimenti. Tali
documenti sono disponibili sul sito Internet dell’Emittente. Il prezzo dei
titoli può salire o scendere e l’investitore potrebbe non recuperare
l’importo investito. I titoli sono denominati in dollari statunitensi e il valore
dell’investimento in altre valute è influenzato dai movimenti dei tassi di
cambio.
Si consiglia di leggere attentamente il Prospetto e il Key Investor
Information Document (KIID) prima di investire.
Per ulteriori dettagli su questi e su altri rischi associati all’investimento
nei titoli offerti dall’Emittente si invitano gli investitori a consultare la
sezione “Fattori di rischio” del prospetto informativo pertinente.
Dal sito www.etfsecurities.com è possibile scaricare una copia del
prospetto e della documentazione normativa pertinente, inclusi i rapporti
annuali.
Terze parti: ROBO Global® Robotics and Automation GO UCITS ETF (il
“Fondo”) non è sponsorizzato, promosso, venduto o sostenuto in nessun
modo da ROBO Global Partners Limited o Solactive AG (le “Parti
dell’Indice”), né queste offrono alcuna garanzia esplicita o implicita o
altra garanzia relativamente ai risultati dell’utilizzo del ROBO Global®
Robotics and Automation UCITS Index (l’“Indice”) e/o del marchio
registrato dell’Indice o del prezzo dell’Indice in un qualsiasi momento o
ambito. L’Indice è calcolato e pubblicato da Solactive AG. Le Parti
dell’Indice garantiscono che l’Indice è calcolato correttamente. A
prescindere dagli obblighi verso la Società, le Parti dell’Indice non si
assumono alcun obbligo in ordine alla segnalazione a terze parti di errori
nell’Indice, compresi, tra gli altri, investitori e/o intermediari finanziari del
Fondo. Né la pubblicazione dell’Indice da parte di Solactive AG, né la
concessione in licenza dell’Indice o del marchio registrato dell’Indice da
parte di ROBO Global Partners Limited per usi relativi al Fondo
costituiscono un invito da parte delle Parti dell’Indice a investire capitale
nel Fondo, né rappresentano in alcun modo una garanzia o l’opinione
delle Parti dell’Indice in merito a investimenti nel Fondo.
Questo documento può contenere commenti di mercato indipendenti
redatti da ETFS UK sulla base di dati pubblicamente disponibili. ETFS
UK non assicura né garantisce o altrimenti conferma l’accuratezza o la
correttezza delle informazioni in esso contenute; inoltre, i pareri inerenti a
prodotti o attività di mercato sono soggetti a modifiche. I fornitori terzi di
dati utilizzati come fonte delle informazioni riportate nella presente
promozione finanziaria non rilasciano alcuna garanzia o dichiarazione di
sorta in merito a tali dati.
Le performance storiche non sono indicative dei rendimenti futuri I dati
sulle performance storiche riportati nel presente documento potrebbero
basarsi su simulazioni retrospettive, una procedura che permette di
valutare la strategia d’investimento applicandola ai dati storici per
simulare i risultati ottenibili. Le performance basate su simulazioni
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