ISTITUTO BRUNO LEONI
SEMINARIO ROTHBARD
L’evoluzione del
trasporto aereo: le
compagnie low cost
Andrea Giuricin
La liberalizzazione
americana
LA DEREGOLAMENTAZIONE DEL
TRASPORTO AEREO NEGLI STATI UNITI
Deregolamentazione in un’unica tappa (1978)
Nascita delle prime compagnie Low Cost
Affermazione del modello Southwest
Confronto di costo nel mercato del trasporto aereo domestico
Graf. 3 - Costo per posto miglio offerto (Periodo 2005 II-2006 I)
16
2006 - Quote di mercato nel mercato domestico
americano (passeggeri)
14
Totale Passeggeri m ercato Dom estico = 658,2 m ilioni
10
14.0%
24.0%
8
6
11.3%
50.7%
M
ed
ia
U
N
or S
th
w
es
t
S
A
TA
ou
th
LO we
st
W
C
O
S
T
A
irt
ra
n
Fr
on
tie
r
A
la
sk
A
a
m
.W
es
A
t
m
er
ica
n
U
ni
te
C
M
d
on
ed
tin
ia
en
N
ta
E
TW l
O
R
K
D
el
ta
lu
e
4
Je
tB
Cent $
12
Southwest
Altri Vettori low cost
Maggiori Vettori network
 Il mercato del trasporto aereo negli Stati Uniti nel 2006
Altri vettori
COSTO PER POSTO MIGLIO OFFERTO
DAI PRINCIPALI VETTORI AMERICANI
Graf. 3 - Costo per posto miglio offerto (Periodo 2005 II-2006 I)
16
14
10
8
6
U
N
or S
th
w
es
t
ta
D
el
t
C
o n ed
ed
tin
ia
en
N
ta
E
TW l
O
R
K
M
ed
ia
U
ni
T
ou A
th
LO we
W st
C
O
S
T
A
irt
ra
n
Fr
on
tie
r
A
la
sk
A
a
m
.W
es
A
m t
er
ic
an
A
S
M
lu
e
4
Je
tB
Cent $
12
QUOTE DI MERCATO DEI VETTORI
AEREI NEGLI STATI UNITI
2006 - Quote di mercato nel mercato domestico
americano (passeggeri)
Totale Passeggeri m ercato Dom estico = 658,2 m ilioni
14.0%
24.0%
11.3%
50.7%
Southwest
Altri Vettori low cost
Maggiori Vettori network
Altri vettori
La liberalizzazione
europea e lo sviluppo
del mercato aereo
LA LIBERALIZZAZIONE EUROPEA
 Un processo di liberalizzazione lungo 10 anni
 I tre pacchetti normativi
• Accesso al mercato
• Le Tariffe
• Altre regolamentazioni
 Proposte europee di riforma
• Il servizio di trasporto aereo
• Diritti aeroportuali
Riforma del trasporto aereo in Italia
UN MERCATO EUROPEO
 Un grande mercato europeo
Evoluzione Passeggeri IntraUe 1997 - 2006
Mercato Aereo Europeo Voli Nazionali ed
Internazionali nel 2006
140000000
(Totale 1050 milioni)
Regno Unito
20.9%
Altri Paesi
28.4%
120000000
100000000
1997
80000000
2001
60000000
2006
40000000
20000000
 Un’evoluzione recente
 I cinque mercati nazionali principali
(Gran Bretagna, Germania, Spagna, Francia ed Italia)
da
an
Irl
nd
a
O
la
a
Fr
an
ci
It a
lia
a
an
i
er
m
G
Germania
15.2%
Sp
a
Spagna
14.9%
gn
a
0
Francia
11.2%
U
K
Italia
9.5%
I CINQUE MAGGIORI MERCATI
Mercato Aereo Europeo Voli Nazionali ed
Internazionali nel 2006
(Totale 1012 milioni)
Regno Unito
20.9%
Altri Paesi
28.4%
Italia
9.5%
Francia
11.2%
Spagna
14.9%
Germania
15.2%
EVOLUZIONE DEL MERCATO EUROPEO
INTRA-UE DAL 1997 AL 2006
Passeggeri Totali Trasporto aereo
250000000
200000000
150000000
100000000
50000000
0
Regno Unito
Germania
1997
Spagna
2000
Francia
2002
Italia
2004
Paesi Bassi
2006
Irlanda
UN MERCATO EUROPEO
DIFFERENZIATO
 Diversità di sviluppo nei differenti Paesi
• Mercati fortemente liberalizzati o isole
(Voli per persona)
Indice > 3
(Irlanda, Regno Unito, Spagna…)
• Mercati mediamente sviluppati
2 < Indice < 3
(Paesi Bassi, Grecia, Svezia…)
• Mercati a basso sviluppo
1 < Indice < 2
(Francia, Germania, Italia…)
• Est Europa
 Voli per persona nel 2006
Indice < 1
2.00
1.89 1.87 1.84
Eu
ro
pa
Ita
l ia
1.00
2.10
Es
t
Lu
U
ss
K
em
bu
rg
o
O
la
nd
a
G
re
ci
a
Sv
ez
ia
Fi
nl
an
di
a
Au
st
ria
To
ta
le
U
E1
5
Po
rto
ga
llo
Fr
an
ci
a
G
er
m
an
ia
Be
lg
io
0.00
Irl
an
da
D
an
im
ar
ca
Sp
ag
na
3.00
4.00
5.00
6.00
7.00
VOLI PER PERSONA IN EUROPA
NEL 2006
Voli per abitante nel 2006
6.84
4.25
3.57 3.55 3.54
2.99 2.97 2.88
2.58 2.57 2.51
1.66
0.71
VOLI PER PERSONA IN EUROPA
NEL 2000
Voli per abitante nel 2000
4.50
4.15
4.00
3.66
3.50
3.00
3.55
2.78 2.72
2.50
2.61 2.50
2.49
2.08 2.05
2.00
1.96
1.82
1.62 1.55
1.46
1.50
1.16
1.00
0.50
0.38
Eu
ro
pa
Ita
l ia
Es
t
Be
lg
io
Fi
nl
an
To
di
a
ta
le
U
E1
5
Au
st
ria
Fr
an
ci
a
Po
rto
ga
llo
G
er
m
an
ia
K
Sp
ag
na
O
la
nd
a
Sv
ez
ia
U
Irl
an
Lu
d
ss
em a
bu
rg
D
o
an
im
ar
ca
G
re
ci
a
0.00
VOLI PER PERSONA IN EUROPA
NEL 1997
Voli per abitante nel 1997
3.50
3.07
3.00
2.50
1.96
2.00
1.92
1.69
1.53
1.50
1.47
1.32
1.23
1.22
1.16
0.92
1.00
0.50
Au
st
ria
Ita
l ia
Po
rto
ga
llo
an
ia
er
m
G
Fi
nl
an
di
a
Fr
an
ci
a
Sp
ag
na
Be
lg
io
re
ci
a
G
K
U
la
nd
a
O
Irl
an
da
0.00
0.78
Le compagnie aeree
europee
LE COMPAGNIE AEREE EUROPEE
 Il mercato europeo è cresciuto notevolmente negli ultimi 11
anni
 E’ possibile distinguere le compagnie, in vettori europei e
vettori regionali.
Il vettore europeo è in grado di avere basi operative in
diversi paesi.
 il vettore regionale ha la base operativa solo in un paese.
 AirFrance, Lufthansa, Ryanair ed Easyjet sono operatori
europei
 Alitalia ed Iberia sono oramai vettori regionali, mentre BA
sembra aver fallito la trasformazione da regionale ad europeo
LE COMPAGNIE AEREE EUROPEE
Market Share Passeggeri in Europa 2007
AirFrance; 8.9%
Lufthansa; 7.7%
Ryanair; 6.1%
Easyjet; 4.8%
British Airways; 4.3%
Iberia; 3.5%
Alitalia; 3.2%
AirBerlin; 2.8%
Altri; 58.7%
AirFrance
Lufthansa
Ryanair
Easyjet
British Airways
Iberia
Alitalia
AirBerlin
Altri
LE COMPAGNIE AEREE EUROPEE
Market Share Passeggeri Voli Nazionali e IntraEuropa
AirFrance; 10%
Ryanair; 9%
Altri; 48%
Lufthansa; 8%
Easyjet; 7%
British Airways; 4% Alitalia; 4%
Iberia; 4%
AirBerlin; 4%
AirFrance
Ryanair
Lufthansa
Easyjet
AirBerlin
Alitalia
British Airways
Altri
Iberia
CRESCITA DEI PASSEGGERI PER LE
COMPAGNIE EUROPEE
Passeggeri Trasportati
70000000
60000000
50000000
40000000
30000000
20000000
10000000
B
rit
Passeggeri 2007
Passeggeri 2006
pe
iz
za
ir
W
g
lin
V
ue
Sk
ye
ur
o
N
or
w
eg
i
an
lin
B
er
A
ir
A
l it
al
ia
ia
Ib
er
ay
s
is
h
A
ir
w
et
as
yj
E
ai
r
ya
n
R
uf
th
a
L
A
ir
F
ra
n
ce
ns
a
0
CRESCITA DEI PASSEGGERI PER LE
COMPAGNIE EUROPEE
Crescita Passeggeri Ultimi 12 Mesi
80.0%
76.9%
70.0%
60.0%
50.0%
40.0%
36.0%
29.4%
30.0%
26.6%
20.7%
20.0%
13.2%
13.0%
12.0%
10.0%
3.3%
0.9%
0.2%
0.0%
-2.3%
Ib
er
ia
A
B
li a
lit
a
A
irF
ra
nc
e
A
th
an
sa
Lu
f
sy
je
t
Ea
lin
irB
er
A
ya
na
ir
R
ye
ur
op
e
N
or
w
eg
ia
n
za
ir
Sk
W
iz
Vu
el
in
g
-10.0%
LE COMPAGNIE AEREE EUROPEE
 Il mercato risulta essere poco concentrato
 Nessun operatore ha una quota superiore al 10 per cento
 Le compagnie in crescita sono le low cost, mentre i vettori
tradizionali conoscono una crescita limitata
 Tre dei primi sei vettori europei, per i voli nazionali e intraeuropei (mercato liberalizzato), sono low cost
 Alitalia ha una quota di mercato di poco superiore al 3 per
cento
LA REDDITIVITA’ DELLE COMPAGNIE
AEREE EUROPEE
Ebit 2006/2007 Compagnie Aeree Europea
25.0%
21.1%
20.0%
15.0%
6.5%
5.4%
5.0%
4.1%
2.8%
-4.4%
-9.8%
Alitalia
7.3%
Vueling
8.2%
10.0%
-15.0%
Ebit 2006/2007
Iberia
AirBerlin
AirFrance
Easyjet
Lufthansa
-10.0%
British
Airways
-5.0%
Ryanair
0.0%
IL FUTURO DELLE COMPAGNIE
AEREE EUROPEE
Ordini Aerei Compagnie Europee
140
120
20
100
25
15
25
80
7
14
9
129
122
60
12
24
85
40
62
4
48
20
12
19
16
16
W
iz
za
ir
g
ue
lin
V
ro
pe
ir
Sk
ye
u
or
w
R
ya
na
eg
ia
n
a
N
Lu
f
th
an
s
ria
Ib
e
yj
et
E
as
B
rit
is
h
Ai
rw
ay
s
lia
lit
a
A
nc
e
irF
ra
A
A
18
0
irB
er
l in
0
50
42
737-700
737-800
A320
A330
A340
A380
B737-300
B747-8
B777
B787
(vuoto)
LE BARRIERE ALL’ENTRATA DEL
MERCATO AEREO
 Nonostante la liberalizzazione del mercato aereo europeo
persistono delle barriere all’entrata
 Non tutte le compagnie aeree posso utilizzare le stesse rotte
(OPS)
 Gli slot aeroportuali seguono norme internazionali
(Grandfather’s Rights)
 Non esiste un sistema di prezzo per gli slot
 L’introduzione di un sistema di prezzo non è facile in quanto
gli slot sono un asset molto importante delle compagnie
tradizionali.
GLI ONERI DI PUBBLICO SERVIZIO
Onere di Servizio Pubblico
Aperto
Ristretto
Totale
Francia
47
32
79
Italia
12
19
31
Portogallo
10
17
27
Regno Unito
2
24
26
Grecia
0
25
25
Spagna
16
0
16
Svezia
0
11
11
Irlanda
0
7
7
Germania
0
3
3
Finlandia
1
1
2
Totale
88
139
227
Fonte: DGTREN
Le compagnie aeree
Low Cost
LOW COST: UN BUSINESS DIVERSO
 Le low cost utilizzano principalmente un sistema point to
point
 Le compagnie tradizionali utilizzano l’Hub & Spoke
A
D
A
B
E
B
C
F
C
D
X
E
F
LE COMPAGNIE LOW COST EUROPEE
 Attori sempre più importanti sul mercato
(Ryanair, Easyjet, AirBerlin)
LE COMPAGNIE LOW COST EUROPEE
Evoluzione 2002- 2006 Quote voli Low Cost nei principali paesi
europei
45
40
35
30
25
20
15
10
5
0
Irlanda
Slovacchia Regno Unito
2002
2003 I SEM
Spagna
Germania
2004 I SEM
Olanda
2005 I SEM
Italia
2006 I SEM
Totale Area
EC
LE PRINCIPALI COMPAGNIE
LOW COST EUROPEE
VETTORE AEREO
FLOTTA
PASSEGGERI 2006
LOAD FACTOR
RYANAIR
120
40532095
83
EASYJET
121
33700000
84.5
AIR BERLIN
91
19701771
73.5
FLYBE
36
5500000
…
NORWEGIAN
20
5100000
79
TRANSAVIA
27
5100000
84
HLX
18
4600000
79.3
STERLING
24
4000000
82
WIZZAIR
9
3000000
80
SKYEUROPE
16
2745983
77.5
MYAIR
5
1100000
73
SVERIGEFLYG
6
400000
80
493
125479849
78
TOTALE PRINCIPALI LCC
ALTRi LCC
23750000
TOTALE
149229849
LA CRESCITA DI RYANAIR,
IL 1° VETTORE LOW COST EUROPEO
Evoluzione passeggeri Trasportati da
Ryanair 1997 - 2006
45000000
40000000
35000000
30000000
25000000
20000000
15000000
10000000
5000000
20
06
20
05
20
04
20
03
20
02
20
01
20
00
19
99
19
98
19
97
0
LE LOW COST E I FULL SERVICE CARRIER
NEI PRINCIPALI MERCATI EUROPEI
 Gran Bretagna : il primo mercato liberalizzato
• Ristrutturazione di British Airways
• Le low cost nel mercato (38% del mercato)
 Germania: Lufthansa e la veloce crescita delle low cost
• Un full carrier molto forte sul mercato
• Low Cost all’assalto
 Spagna: la pressione concorrenziale delle low cost
• Iberia, una compagnia efficiente, leader del mercato domestico
• Compagnie low cost straniere alla conquista del mercato dei voli
internazionali
 Francia: un mercato non pienamente concorrenziale
• AirFrance, l’operatore dominante
• Low cost in difficoltà
LE LOW COST NEL REGNO UNITO
Quota di Mercato totale delle
compagnie dei passeggeri low cost
Quota di Mercato Voli Internazionali
dei passeggeri low cost
Quota di Mercato Voli Domestici dei
passeggeri low cost
15.5%
18.9%
25.80%
Easyjet
38.0%
3.3%
Ryanair
FlyBe
4.4%
BmiBaby
6.1%
32.0%
5.0%
Easyjet
Easyjet
Ryanair
5.0%
Ryanair
FlyBe
BmiBaby
2.5%
Monarch
Monarch
Altri
Altri
49.90%
3.30%
BmiBaby
Altri
13.10%
29.3%
40.1%
FlyBe
7.90%
LA CRESCITA DELLE LOW COST
IN GERMANIA
Crescita delle Low Cost in Germania
120000000
100000000
27125725
21109514
80000000
14621795
60000000
40000000
67247506
73904012
80666229
20000000
0
2004
2005
Full Service Carrier
2006
Low Cost
LE COMPAGNIE LOW COST IN SPAGNA
PER I VOLI INTERNAZIONALI NEL 2006
Le Compagnie Low Cost in Spagna nel 2006
Mercato Low Cost Voli Internazionali = 34,8 m ilioni
30%
27.4%
25%
21.1%
20.5%
18.7%
20%
Compagnie
Low Cost
15%
10%
6.6%
5.7%
5.5%
5%
ltr
i
A
Vu
el
in
g
Tr
an
sa
vi
a
er
lin
ha
nn
el
Ex
pr
es
s
C
ir
B
A
Ea
sy
je
t
R
ya
na
ir
0%
I vantaggi di Costo
delle compagnie
Low Cost
CONFRONTO DI COSTO TRA LE LOW
COST E I FULL SERVICE EUROPEI
 Misurazione del costo per posto chilometro offerto (CASK)
 Modello di business molto diverso
 Ryanair leader indiscusso
 I principali risparmi di costo delle low cost
• Personale
• Spese Aeroportuali
• Flotta Aeromobili
• No catering a Bordo
• Costi di distribuzione quasi eliminati
 Principali correlazioni tra il CASK e altre variabili
PRINCIPALI DATI DELLE COMPAGNIE
EUROPEE
CONFRONTO DI COSTO TRA LE LOW
COST E I FULL SERVICE EUROPEI
Costi EuroCents Comparati LCC e FSC
10.00
0.62
9.00
1.93
8.00
Noleggio Aerei
0.31
7.00
1.86
6.00
5.00
0.13
0.78
1.32
0.93
0.36
0.47
3.00
1.59
1.00
Spese Rotte e
Aeroporti
D&A
Altro
4.00
2.00
Marketing e costi di
distribuzione
Combustibile
0.35
0.32
0.26
0.53
2.96
0.00
LCC
FSC
Manutenzione
Personale
CONFRONTO DI COSTO TRA LE LOW
COST E I FULL SERVICE EUROPEI
Confronto LCC e FSC - Voci di Costo
10.00
9 .3 6
9.00
8.00
7.00
6.00
5.00
4 . 79
LCC
FSC
4.00
3.00
2 . 75
2.00
1. 8 0
1. 59
1. 78
1. 2 6
0 .9 0
1.00
0 .3 4
0 .8 0
0 .2 4
0 . 3 30 . 4 4
0 .6 2
0 . 10
0 . 3 60 . 2 8
0 . 58
R
K
C
AS
ti
ot
te
e
Ae
ro
po
r
on
al
e
Pe
rs
m
or
ta
m
en
ti
C
om
bu
st
ib
il e
M
an
ut
en
zi
on
e
M
kt
g
&
D
is
N
t
ol
eg
gi
o
Ae
re
i
Am
Al
tr
o
0.00
LE PRINCIPALI CORRELAZIONI
 All’aumentare del load factor diminuisce il CASK
CASK e LF
90.00%
85.00%
80.00%
75.00%
70.00%
65.00%
60.00%
3.00
4.00
5.00
Cask-LF
6.00
7.00
8.00
9.00
Poli. (Cask-LF)
 All’aumentare dell’età media della flotta aumenta il CASK
CASK EMF
12.0
10.0
8.0
6.0
4.0
2.0
0.0
3.00
4.00
5.00
CAsk-Emf
6.00
7.00
Poli. (CAsk-Emf)
8.00
9.00
Le Low Cost nel
mercato italiano
IL MERCATO ITALIANO
Entrata di nuovi player stranieri (compagnie low cost)
Concorrenti molto agguerriti
La debolezza di Alitalia
• RASK troppo basso
• Utilizzo non sufficiente degli aeromobili
• Eta’ media della flotta troppo elevata
• Focus su business fortemente concorrenziati
ALITALIA: UN CASO ITALIANO
Quote % Alitalia su differenti mercati
90
Nazionale
80
Europeo
70
Intercontinentale
60
Totale mercati
50
40
30
20
10
0
1996
1997
1998
1999
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
ALITALIA: UN CASO ITALIANO
Perdite Operative Alitalia dal 1999 al 2007
0
-100
-200
-300
-400
-500
-600
-700
-800
1999 2000
2001 2002 2003 2004 2005 2006
2007
ALITALIA: UN CASO ITALIANO
Pareggio Alitalia - Costi stabili e incremento Load Factor tramite la
riduzione dell'offerta
10.2
10.08
9.95
9.95
Pareggio
9.8
Load Factor
81 %
9.6
9.4
9.2
9.05
79
.5
%
80
.0
%
80
.5
%
81
.0
%
81
.5
%
82
.0
%
76
.5
%
77
.0
%
77
.5
%
78
.0
%
78
.5
%
79
.0
%
9.0
73
.6
%
74
.0
%
74
.5
%
75
.0
%
75
.5
%
76
.0
%
Rask e Cask (fix) Eurocents
10.0
Load Factor
RASK
CASK FIX
ALITALIA: UN CONFRONTO
Rask e Cask Confronto LCC - Alitalia - Iberia
9.95
10.00
9.05
9.00
8.14 7.93
8.00
7.00
6.42
5.78
6.00
5.00
4.00
5.96
5.12 4.91
4.53
4.28
3.57
3.00
2.00
1.00
0.00
RYANAIR
AIRBERLIN
SKYEUROPE
RASK
EASYJET
CASK
IBERIA
ALITALIA
LOW COST ALL’ASSALTO
Italia - Quote mercato Passeggeri Internazionali 2006
Alitalia
19.4%
Altri Carrier
Tradizionali
46.5%
Ryanair
15.3%
Altre Low Cost
12.5%
Alitalia
Ryanair
Easyjet
Altre Low Cost
Easyjet
6.3%
Altri Carrier Tradizionali
ANALISI TRIMESTRALE DEL MERCATO
LOW COST ITALIANO
 Rilevazione trimestrale dati dei voli settimanali da Aprile 2006
a Ottobre / Novembre 2007 (Università Milano Bicocca - CRIET)
 Crescita continua delle low cost
 Destinazioni preferite: città d’arte del centro nord
 Principali paesi d’origine
 Ryanair, leader del mercato
 Mancanza di un forte player italiano
ANALISI TRIMESTRALE DEL MERCATO
LOW COST ITALIANO
Andamento temporale delle quote percentuali
della quota di mercato delle low cost
OTTOBRE 2007
Voli
Compagnie
Internazional
Domestici
i
Totale
LCC
1975
879
2854
Totale
7980
8375
24335
24.75%
10.50%
19.84%
Quota LCC
ANALISI TRIMESTRALE DEL MERCATO
LOW COST ITALIANO
LUGLIO 2007
Voli
Internazionali
Domestici
Totale
LCC
2411
658
5480
Totale
9945
9247
29137
24.24%
7.12%
18.81%
Compagnie
Quota LCC
APRILE 2007
Voli
Internazionali
Domestici
Totale
LCC
2091
619
4801
Totale
8568
8900
26036
24.40%
6.96%
18.44%
Compagnie
Quota LCC
GENNAIO 2007
Voli
Internazionali
Domestici
Totale
LCC
1513
576
3602
Totale
6860
7385
21105
22.06%
7.80%
17.07%
Compagnie
Quota LCC
ANALISI TRIMESTRALE DEL MERCATO
LOW COST ITALIANO
OTTOBRE 2006
Voli
Internazionali
Domestici
Totale
LCC
1508
584
3600
Totale
7347
7962
22656
20.53%
7.33%
15.89%
Compagnie
Quota LCC
LUGLIO 2006
Voli
Internazionali
Domestici
Totale
LCC
1768
594
4130
Totale
8826
8961
26613
20.17%
8.03%
16.08%
Compagnie
Quota LCC
APRILE 2006
Voli
Internazionali
Domestici
Totale
LCC
1469
522
3460
Totale
7778
7740
23296
18.89%
6.74%
14.85%
Compagnie
Quota LCC
ANALISI TRIMESTRALE DEL MERCATO
LOW COST ITALIANO
Ottobre/Novembre 2007 - Quote di Mercato Low
Cost
Altri
20.8%
Ryanair
32.6%
Air Berlin
4.6%
Brussels
Airlines
5.6%
Myair
5.7%
HLX
6.0%
Ryanair
HLX
Air Berlin
Easyjet
17.5%
Vueling
7.3%
Easyjet
Myair
Altri
Vueling
Brussels Airlines
QUOTE DI MERCATO DELLE LOW COST
VOLI INTERNAZIONALI GENNAIO 2007
Gennaio 2007- Quote di mercato Low Cost
21.8%
40.6%
4.2%
4.3%
4.6%
5.8%
18.7%
Ryanair
Vueling
Easyjet
Sky Europe
HLX
Altri vettori
Air Berlin
ANALISI TRIMESTRALE DEL MERCATO
LOW COST ITALIANO (Ott / Nov 2007)
ORIGINE
MI
ROMA
DESTINAZIONE
ALTRI
TOT
N-C
N-C
SUD
ITALIA
Quote % verticali
Gran Bretagna
21.0
18.7
22.0
20.5
12.5
19.5
Germania
17.5
15.0
15.8
16.2
40.5
19.3
Spagna
19.7
24.5
14.7
19.8
12.5
18.8
Est Europa
9.8
11.1
7.3
9.5
10.1
9.6
Olanda-Belgio
10.7
9.7
18.1
12.6
5.8
11.7
Francia
10.3
9.7
12.5
10.8
8.2
10.4
Svizzera-Austria
1.1
5.6
2.5
3.0
7.8
3.6
Nord Europa
3.0
3.9
2.3
3.1
1.9
2.9
Altri paesi
6.8
1.8
4.6
4.5
0.8
4.0
Totale voli internazionali
100
100
100
100
100
100
ANALISI TRIMESTRALE DEL MERCATO
LOW COST ITALIANO (Ott / Nov 2007)
ORIGINE
MI
ROMA
DESTINAZIONE
ALTRI
TOT
N-C
N-C
SUD
ITALIA
Quote % orizzontali
Gran Bretagna
34.5
27.5
29.6
91.7
8.3
100
Germania
29.1
22.3
21.5
72.8
27.2
100
Spagna
33.6
37.4
20.4
91.4
8.6
100
Est Europa
32.8
33.3
20.1
86.2
13.8
100
Olanda-Belgio
29.3
23.7
40.5
93.5
6.5
100
Francia
31.6
26.7
31.6
89.8
10.2
100
Svizzera-Austria
9.7
44.4
18.1
72.2
27.8
100
Nord Europa
32.8
37.9
20.7
91.4
8.6
100
Altri paesi
54.4
12.7
30.4
97.5
2.5
100
Totale voli internazionali
32.1
28.7
26.2
87.0
13.0
100
La centralità degli
Aeroporti
GLI AEROPORTI ITALIANI:
UN CONFRONTO ANNUALE
AEROPORTI
1° Semestre 1° Semestre
2007
2006
Var %
TOTALE PASSEGGERI
63071
57758
9.2%
AEROPORTI CON LCC
30664
27464
11.7%
AEROPORTI NO LCC
32079
30618
4.8%
328
325
0.9%
ALTRI
GLI AEROPORTI EUROPEI
Aeroporto
Anno
2002
2004
Variaz.
%
2005
2006
2002-06
LONDON HEATHROW
63700
67576
68143
67717
6%
PARIS-CHARLES DE GAULLE
48258
50951
53381
56449
17%
FRANKFURT/MAIN
48723
51417
52566
53126
9%
AMSTERDAM/SCHIPHOL
40588
42642
44214
46129
14%
MADRID/BARAJAS
33917
38709
41815
44931
32%
LONDON GATWICK
29727
31542
32859
34246
15%
MUNCHEN
23355
26952
28723
30797
32%
ROMA/FIUMICINO
24769
28081
28804
30330
22%
BARCELONA
21338
24559
27042
29689
39%
PARIS/ORLY
23144
24049
24850
25604
11%
LONDON STANSTED
16057
20915
22006
23693
48%
MANCHESTER
18987
21526
22714
22751
20%
MILANO/MALPENSA
17512
18682
19737
21902
25%
PALMA DE MALLORCA
17806
20409
21171
21782
22%
GLI AEROPORTI “LOW COST”
Aeroporto
Anno
2003
2004
Variaz. %
2005
2006
Vettore low cost presente
2003-06
LONDON LUTON
6786
7520
9135
9438
39%
EASYJET
BUDAPEST/FERIHEGY
5010
6445
8049
8246
65%
WIZZAIR/SKYEUROPE
WARSZAWA/OKECIE
5167
6092
7080
8117
57%
WIZZAIR
BRISTOL/LULSGATE
3894
4646
5221
5804
49%
EASYJET
BERGAMO/ORIO AL SERIO
2804
3288
4356
5210
86%
RYANAIR/AIR BERLIN
LIVERPOOL
3175
3352
4409
4965
56%
RYANAIR/EASYJET
VALENCIA
2415
3095
4431
4939
105%
VUELING/RYANAIR
ROMA/CIAMPINO
1724
2518
4235
4920
185%
RYANAIR/EASYJET
GERONA/COSTA BRAVA
1426
2942
3515
3580
151%
RYANAIR
PISA
1419
2003
2335
3012
112%
RYANAIR/ EASYJET
BRATISLAVA/IVANKA
480
894
1321
1932
303%
SKYEUROPE/RYANAIR
BEAUVAIS/TILLE
969
1428
1850
1888
95%
RYANAIR/WIZZAIR
MURCIA-SAN JAVIER
545
839
1423
1639
201%
RYANAIR
TREVISO/SANT’ANGELO
677
884
1300
1329
96%
RYANAIR
EINDHOVEN
432
714
980
1177
172%
RYANAIR
INVERNESS
435
520
589
714
64%
EASYJET
0
571
700
659
n.c.
RYANAIR
FRIEDRICHSHAFEN
159
502
575
633
298%
INTERSKY/RYANAIR
CARCASSONNE
252
274
341
428
70%
RYANAIR
LIMOGES/BELLEGARDE
191
227
284
385
102%
RYANAIR/FLYBE
BERGERAC/ROUMANIERE
116
204
234
270
133%
RYANAIR/FLYBE
38076
48958
62363
69285
82%
1047
1134
1200
1262
21%
LUBECK/BLANKENSEE
TOTALE AEROPORTI CONSIDERATI
TOTALE AEROP. EUROPA (a)
DATI OPERATIVI DEI PRINCIPALI
AEROPORTI EUROPEI ED ITALIANI
Ricavi e Costi Operativi anno 2006
(in m igliaia di Euro)
€ 3 000 000
€ 2 500 000
€ 2 000 000
€ 1 500 000
€ 1 000 000
€ 500 000
€0
ADR - Roma
SEA - M ilano
Ricavi
ADP - Paris
Costi Oper.
Schiphol Amsterdam
BAA
DATI OPERATIVI DEI PRINCIPALI
AEROPORTI EUROPEI ED ITALIANI
MOL / Ricavi anno 2006 per aeroporti italiani
50.0%
47.5%
47.2%
45.0%
40.0%
37.0%
35.0%
31.4%
30.0%
25.4%
25.0%
21.8%
20.0%
15.0%
10.0%
5.0%
0.0%
SEA
M ilano
Sacbo
Bergamo
ADR
Roma
Bologna
SAVE
Venezia
SAGAT Torino
DATI OPERATIVI DEI PRINCIPALI
AEROPORTI EUROPEI ED ITALIANI
Investimenti / Ricavi anno 2006
35.0%
30.6%
27.6%
30.0%
23.1%
25.0%
20.2%
20.0%
15.0%
11.3%
10.0%
5.0%
0.0%
ADR - Roma SEA - Milano
ADP - Paris
Schiphol Amsterdam
Investimenti/ Ricavi
BAA
AEROPORTI IN MANO PUBBLICA
SEA Azionisti
14.56%
0.88%
84.56%
Comune Milano
Asam
Altri
Conclusioni
CONCLUSIONI
 La liberalizzazione ha permesso la nascita di nuove
compagnie aeree: le Low Cost
 Queste compagnie sono in grado di fornire il servizio aereo
a dei costi inferiori
 Il business low cost è un’evoluzione del precedente
business
 Quasi tutte le compagnie aeree tradizionali hanno risposto
 Le ricadute positive della maggiore concorrenza si sono
avute anche in settori complementari al trasporto aereo
EFFETTI DELLA LIBERALIZZAZIONE
DEL MERCATO
L’indice di Herfindahl mostra una maggiore competitività a
partire dal 1998, il primo anno di liberalizzazione
Indice di Herfindahl
1500
1480
1460
1440
1420
1400
IHH
1380
1360
1340
1320
1300
1280
1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001
Anno
CONCLUSIONI
Spesa media (Sterline 2004) per visita in Europa di un cittadino UK
700
600
Sterline
500
400
367
378
371
364
346
343
192
189
182
188
208
1993
1994
1995
1996
1997
365
370
384
398
405
404
220
194
194
183
176
162
150
1998
1999
2000
2001
2002
2003
2004
300
200
100
0
Anno
Spesa Volo Aereo
Altre Spese Turistiche