INDEX LINKED
BG GLOBAL MIX III
“Investment Idea”
UFFICIO SVILUPPO PRODOTTI
Ottobre 2003
Descrizione Prodotto
Prodotto
Tipologia :
Polizza Index Linked
Durata :
7 anni (dal 23/12/2003 al 23/12/2010)
Meccanismo
“ Rewind “ :
per qualsiasi ammontare versato dal cliente la polizza integra l’investimento
( il Cliente versa il 90%, la polizza integra al 100% l’investimento ).
La somma dei predetti importi determina il capitale iniziale del contratto
( capitale assicurato ).
Ad esempio : se il Cliente versa € 27.000 entra in una polizza del valore
di € 30.000 e a tale importo viene valorizzata.
Indicizzazione :
pari al 40% della performance del fondo Anima Fondo Trading.
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Descrizione Prodotto
Value Proposition
• Garantire alla scadenza il capitale versato, oltre ad un rendimento minimo certo e
scommettere su un extrarendimento legato al rialzo del mercato azionario
• Ottenere un profilo di rendimento analogo a quello di un fondo bilanciato, con in più la
garanzia del capitale ed un rendimento minimo offerto dall’integrazione “ rewind “ ( pari ad
un rendimento annuo lordo dello 1,5% )
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Descrizione Prodotto
Target
• Cliente avverso al rischio e molto restio ad accettare perdite
• Cliente che vuole partecipare, almeno in parte, ai benefici derivanti da un rialzo dei mercati
azionari senza rinunciare alla garanzia del capitale
• A chi ha un orizzonte medio – lungo e che quindi non prevede di dover utilizzare quanto
investito in spese già programmate ( in caso di disinvestimento anticipato ci potrebbero essere
perdite in conto capitale )
• A chi preferisce cautelare il proprio investimento con una protezione del capitale e un
rendimento minimo perché ritiene che, nel medio periodo, il mercato sarà ancora dominato
dall’incertezza
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Descrizione Prodotto
Benefici e
Reason Why
• Garanzia del capitale : BG Global Mix III garantisce a scadenza sempre e comunque un
valore non inferiore al capitale assicurato ( premio netto + integrazione “ rewind “ )
• Rendimento minimo : grazie al meccanismo di integrazione “ rewind “ è come se si
percepisse un rendimento minimo annuo del 1,5%
• Rendimento atteso : possibilità di partecipare al rialzo dei mercati azionari grazie al
riconoscimento, a scadenza, del 40% della performance, se positiva, di Anima Fondo Trading
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Supporting Evidence
L’ANDAMENTO DI ANIMA FONDO TRADING
ANIFDTR IM Equity Px Last
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ANIFDTR IM Equity Px
Last
10
8
6
4
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Proposta Commerciale
Value
Proposition
BG Global Mix III offre le opportunità di un investimento in fondi con in più la garanzia del
capitale
Destinatari
Principali
Clienti / Prospect titolari di GPF con profili di investimento che hanno subito considerevoli
perdite dovute al timing di ingresso nelle stesse
BG Global Mix III è un prodotto di difesa del portafoglio
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Proposta Commerciale
BG GLOBAL MIX III E’ DOPPIAMENTE VINCENTE
Sia per il cliente:
Sia per il promotore:
• Sottoscrive un prodotto in linea con il
• Offre un prodotto in linea con gli
proprio profilo di rischio/rendimento
obiettivi del cliente
• Recupera o guadagna fin da subito un
10%
• Recupera posizioni critiche
(integrazione 10% e garanzia del
capitale)
• Gode della garanzia del capitale a
scadenza
• Offre un prodotto unico (integrazione del
10% e garanzia del capitale)
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Scheda Tecnica
Indicizzazione :
pari al 40% della performance di Anima Fondo Trading.
Collocamento :
dal 17 Novembre 2003 al 15 Dicembre 2003.
Plafond :
10 milioni di Euro
Collocatori :
Banca Generali e Banca Primavera
Decorrenza :
tutte le polizze avranno data decorrenza 23 Dicembre 2003.
Premio unico :
investimento minimo pari a € 2.750 ( comprensivo delle spese di emissione
pari a € 50 ) ; il valore della polizza comprensiva della componente
“rewind“ sarà pari a € 3.000. Successivamente multipli di € 900 ( ad
esempio : € 3.650, € 4.550, € 5.450 etc. ). I valori della polizza saranno
incrementati di € 1.000. Non sono previsti versamenti aggiuntivi.
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Scheda Tecnica
Prestazione :
alla scadenza il cliente avrà diritto alla liquidazione di una prestazione in
forma di capitale :
maggiore tra
Capitale nominale = Premio al netto delle spese di polizza diviso per 0,90
( Es. Premio netto € 90.000 / 0,90 = € 100.000 );
Capitale nominale aumentato del 40% della performance del fondo Alto
Azionario.
Performance :
la performance viene rilevata come variazione fra il Nav del fondo
all’emissione della polizza e il suo valore alla scadenza calcolato come
media delle rilevazioni mensili dell’ultimo anno ( 12 rilevazioni ).
La media aritmetica delle 12 rilevazioni mensili verrà confrontata con la
quotazione rilevata il 23 dicembre 2003. Di questa performance verrà
considerato il 40% ai fini della rivalutazione di BG Global Mix III.
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Scheda Tecnica
Figure
contrattuali
Il Contraente potrà essere persona fisica o giuridica, l’ assicurato dovrà essere una persona
fisica con una età minima di 18 anni ed età massima 90 anni, mentre il beneficiario potrà
essere persona fisica o giuridica.
Rimborso a
scadenza
Il capitale iniziale ( importo versato dal Cliente + integrazione rewind ) maggiorato del 40%
dell’eventuale performance positiva fatta registrare da Anima Fondo Trading.
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Scheda Tecnica
Riscatto
Il contratto non è riscattabile nel primo anno di vita, ma trascorso almeno un anno dalla data di
decorrenza. La penalità del riscatto è pari al 2,5% per ogni anno mancante alla scadenza più
uno (ad es. riscatto nel terzo anno di vita del contratto ==> penalità pari a 12,5%). Il valore del
parametro di riferimento utilizzato in caso di riscatto è quello del primo giorno di quotazione
successivo ai tre giorni lavorativi che seguono la consegna alla Società della documentazione
necessaria. Non sono previsti riscatti parziali.
Decesso
In caso di morte dell’assicurato prima della scadenza contrattuale il meccanismo per la
determinazione del valore da liquidare è il medesimo previsto per il valore di riscatto, con l’unica
differenza che il capitale nominale viene incrementato dell’1%.
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Scheda Tecnica
Quotazione
La presente polizza è caratterizzata da una quotazione corrente, pubblicata quotidianamente in
centesimi su Il Sole 24 Ore alla voce Fondi Assicurativi Index Linked.
Tassazione
Sia la componente “ rewind “ che il “ premio “ legato alla performance del fondo Alto Azionario
sono soggetti ad una ritenuta pari al 12,50%. In caso di decesso dell’assicurato non è prevista
alcuna tassazione delle somme corrisposte agli eredi.
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Scheda Tecnica
Costi
• Le spese di emissione sono pari a € 50
• La struttura prevede dei costi impliciti che servono a coprire l’integrazione “rewind “ e i
margini per l’Emittente e il Collocatore. Tale oneri permettono il riconoscimento della
maggiorazione rewind pari all’11,11%.
• Non è previsto alcun costo per la copertura caso morte
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Scheda Tecnica
Provvigioni
• Front fee : approssimativamente è prevista una base di calcolo provvigionale del 4% sul
capitale nominale ( parametro da confermare attraverso la circolare di avvio collocamento)
• Mfee : è prevista l’erogazione annuale di un Mfee nella misura dello 0,15% del capitale
nominale . Detto parametro si deve intendere quale compenso dell’acquisitore. Lo 0,15%
costituirà inoltre il volume spese ai fini della remunerazione delle strutture manageriali .
( parametro da confermare attraverso la circolare di avvio collocamento)
Incentivazioni
BG Global Mix III rientra nei prodotti considerati ai fini dell’incentive Big Push .
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