MT/T2S User requirements
Riunione NUG 12 marzo 2013
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AGENDA
• MT-T2S User Requirement v 2.0: contenuti e struttura
• Pianificazione periodo consultazione
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MT-T2S User Requirement v 2.0: contenuti
Da ver.1.1 a ver 2.0
 New Pre-settlement functionalities incorporato in Pre-Settlement
 External Settlement Services incorporato in Settlement con IntraCSD Settlement e CrossoBorder Settlement
 Corporate Actions come capitolo a separato da Custody Services
 Rielaborato capitolo MT Services in T2S e introdotto nuovo capitolo
MT services for participants
Organizzazione contenuti: per ogni argomento trattato
 Scope: identificazione area di analisi
 T2S Impact: elaborazione impatti introduzione T2S
 User Requirements and Adaptation Impact: identificazione User
Adaptation Requirements
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MT-T2S User Requirement v 2.0: contenuti
(cont.)
Out of scope
Temi non presenti nella documentazione ECB di riferimento
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MT-T2S User Requirement v 2.0: struttura
1
2
3
4
Document Management
Introduction
MT Services overview in T2S
Connectivity
4.1
4.2
4.3
4.4
T2S Connectivity
MT Connectivity
Routing configuration
User and role privileges
5 Static data Management
5.1
5.2
5.3
Parties Management
Securities Account (SAC), Dedicated Cash Account (DCA) and SAC-DCA link management
Securities Management
6 Pre-settlement
6.1
6.2
6.3
6.4
6.5
6.6
6.7
6.8
6.9
6.10
Transaction Acquisition
Validation
Enrichment
Amendment
Hold & Release
Cancellation
Allegement
Matching
Bilateral Netting (Net and Gross Margining Model)
Forwarding to Settlement System processes
5
MT-T2S User Requirement v 2.0: struttura
(cont.)
7 Settlement
7.1
7.2
Intra-CSD Settlement
Cross Border Settlement
8 Reporting
8.1
8.2
8.3
8.4
Settlement confirmation
Presettlement/Settlement Reporting - G56/G70 File
Participant accounting - Daily statement of holding
Real time Status advice notification (push information)
9 Custody Services
9.1
9.2
9.3
9.4
9.5
Admission of financial instruments
Centralization
Reduction of nominal value centralized as a result of repurchase / redemption (Mark-Down)
Government Bonds
Position change confirmation
10 Corporate Actions
10.1
10.2
10.3
10.4
10.5
Mandate
Announcement
Distribution
Reorganizations
Corporate Action securities and cash reporting
11 Position Management
12 Settlement day
13 MT services for participants
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MT-T2S User Requirement v 2.0: allegati
I contenuti presentati all’interno del documento sono integrati dagli
approfondimenti condivisi durante le riunioni del Functional Sub
Group e raccolti negli allegati:
 T2S - Pre Settlement
 T2S - Portfolio Transfer
 T2S - Cross Border Settlement
 T2S - Custody Services
 T2S - Position Management
 T2S - Corporate actions
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MT-T2S User Requirement v 2.0:
consultazione e consolidamento
• Il documento MT-T2S User Requirement v 2.0 e i relativi allegati
saranno consolidati nel corso di un periodo di consultazione
durante il quale si procederà:
 Alla raccolta di feedback
 Alla condivisione dell’eventuale aggiornamento richiesto e
alla approvazione finale
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Pianificazione del periodo di consultazione
I partecipanti dovranno inviare i loro commenti alla casella di posta
elettronica [email protected] secondo la seguente pianificazione:
 entro il 20 marzo 2013: commenti parr. 1 – 8
 entro il 5 aprile 2013: commenti parr. 9 – 13
La rielaborazione da parte di Monte Titoli dei commenti ricevuti
sarà condivisa all’interno del Functional Sub Group secondo la
seguente pianificazione:
 22 marzo 2013: commenti parr. 1 – 8
 10 aprile 2013: commenti parr. 9 – 13
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