Corso di fiscalità internazionale
e comunitaria
La determinazione del reddito della
stabile organizzazione
Torino 16 Novembre 2005
Silvia Mascarello
SANPAOLO IMI S.p.A.
Art. 7 (1) OECD
Model Convention
“The profits of an enterprise of a Contracting
State shall be taxable in that State unless the
enterprise carries on business in the other
Contracting State through a permanent
establishment situated therein. If the
enterprise carries on business as aforesaid, the
profits of the enterprise may be taxed in the
other State but only so much of them as is
attributable to that permanent establishment.”
Silvia Mascarello
SANPAOLO IMI S.p.A.
Normativa interna
Mancanza di riferimenti
Eccezione
ART. 14, comma 5 D.P.R. 600/73
Silvia Mascarello
SANPAOLO IMI S.p.A.
Art. 14 (5) D.P.R. 600/73
“Le società, gli enti e gli imprenditori di cui al
comma 1 che esercitano attività commerciali
all’estero mediante stabili organizzazioni e quelli
non
residenti
che
esercitano
attività
commerciali
in Italia mediante stabili
organizzazioni, devono rilevare nella contabilità
distintamente i fatti di gestione che interessano
le
stabili
organizzazioni,
determinando
separatamente i risultati d’esercizio relativi a
ciascuna di esse.”
Silvia Mascarello
SANPAOLO IMI S.p.A.
Art. 152 D.P.R. 917/1986
“1. Per le società e gli enti commerciali con
stabile organizzazione nel territorio dello Stato,
eccettuate le società semplici, il reddito
complessivo è determinato secondo le
disposizioni della sezione I del capo II del titolo
II, sulla base di apposito conto economico
relativo alla gestione delle stabili organizzazioni
e alle altre attività produttive di redditi imponibili
in Italia.”
Silvia Mascarello
SANPAOLO IMI S.p.A.
Art. 7 (1) OECD
Model Convention
“The profits of an enterprise of a Contracting
State shall be taxable in that State unless the
enterprise carries on business in the other
Contracting State through a permanent
establishment situated therein. If the enterprise
carries on business as aforesaid, the profits of
the enterprise may be taxed in the other
State but only so much of them as is
attributable to that permanent establishment.”
Silvia Mascarello
SANPAOLO IMI S.p.A.
Art. 7 (2) OECD
Model Convention
“Subject to the provisions of paragraph 3,
where an enterprise of a Contracting State
carries on a business in the other Contracting
State through a permanent establishment
situated therein, there shall in each Contracting
State be attributed to that permanent
establishment the profits which it might be
expected to make if it were a distinct and
separate enterprise engaged in the same or
similar activities under the same or similar
conditions
and
dealing
wholly
independently with the enterprise of which it
is a permanent establishment.”
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SANPAOLO IMI S.p.A.
Art. 7 (3) OECD
Model Convention
“In determining the profits of a permanent
establishment, there shall be allowed as
deductions expenses which are incurred for
the purposes of the permanent establishment,
including executive and general administrative
expenses so incurred, whether in the State in
which the permanent establishment is situated
or elsewhere.”
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SANPAOLO IMI S.p.A.
Art. 7 (4) OECD
Model Convention
“Insofar as it has been customary in a
Contracting State to determine the profits to
be attributed to a permanent establishment on
the basis of an apportionment of the total
profits of the enterprise to its various parts,
nothing in paragraph 2 shall preclude that
Contracting State from determining the profits
to be taxed by such an apportionment as may
be customary; the method of apportionment
adopted shall, however, be such that the result
shall be in accordance with the principles
contained in this Article.”
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Apportionment method
Non utilizzato in Italia
Non raccomandato dall’OCSE
Suggerito dall’Unione Europea
(HST pivotal project)
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Discussion draft on
“The attribution of profits to PE”
Supremazia dei criteri di arm’s length
Importanza della documentazione
Ricorso a Mutual Agreement Procedure
Entità che svolgono funzioni simili, che assumono
gli stessi rischi e posseggono gli stessi assets
devono essere trattate in modo similare
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Discussion draft on
“The attribution of profits to PE”
Part I
General considerations
Part II
Banks
Part III
Enterprises carrying on
global
trading
of
financial instruments
Part IV
Insurance Companies
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Part I: General
Considerations
Come deve essere attribuito il
reddito alla SO?
Come interpretare i
“reddito dell’impresa”?
termini
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Interpretazioni
relevant
business
activity
approach
reddito dell’impresa va considerato
come quello riferito esclusivamente alle
attività d’impresa che la SO svolge
functional
and
separate
entity
approach
reddito dell’impresa va considerato
come quello riferito ad un’impresa
indipendente e separata che svolge le
stesse attività della SO
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Metodo raccomandato
dall’OCSE
“functional and separate entity approach”
Semplice
Coerente con
modello OCSE
l’art.
9
del
Facilmente amministrabile
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Il functional and separate
entity approach
Functional and factual analysis
Applicazione dei criteri di arm’s
length
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La functional and factual
analysis
Attribuzione di attività, assets e
rischi alla SO
Riconoscimento dei
con la “casa madre”
rapporti
Determinazione
necessario
capitale
del
Determinazione della quota di
interessi deducibile
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Attribuzione di attività, assets
e rischi alla SO
Analisi delle attività svolte dalla
SO (KERT functions)
Individuazione degli assets
utilizzati per svolgere le KERT
functions
Attribuzione dei rischi connessi
alle attività svolte
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Riconoscimento dei rapporti
con la “casa madre”
Nessuna conseguenza di tipo
legale di tali rapporti
Determinazione
“qualificati”
dei
Supremazia
della
economica
rispetto
scritture contabili
rapporti
realtà
alle
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Determinazione del capitale
La SO ha la stessa capacità di
credito dell’impresa
Misurazione del rischio assunto
dalla SO
Valutazione degli assets (valore
di libro, costo storico,valore di
mercato,...)
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Determinazione del capitale
(metodi suggeriti)
The capital
allocation
approach
Attribuzione di free capital dell’impresa
in proporzione ai rischi e agli assets
attribuiti alla SO
The thin
capitalisation
approach
Capitale della SO uguale al capitale
richiesto dall’host country ad una sub
The safe harbour
approach – Quasi
thin
capitalisation/
regulatory
minimun capital
Capitale della SO uguale al capitale
richiesto dalla norma di vigilanza
dell’host country ad una sub
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Determinazione della quota
di interessi deducibile
Tracing approach
Fungibility approach
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Applicazione dei criteri di
arm’s length
Applicazione per analogia delle
TP Guidelines (1995)
Use of capital assets
Use of intangibles assets
Provision of internal services
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Documentazione
Rappresenta solo un punto di
partenza
Priorità
ai
risultati
della
functional and factual analysis
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Part II: Banks
Traditional banking sector
Global Trading activity in
Part III
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Attribuzione di attività, assets
e rischi alla SO
Analisi delle attività svolte con
particolare
attenzione
alle
people functions
Individuazione degli assets
(particolare attenzione agli
intangibles)
Attribuzione dei rischi (rischio
di credito, rischio di interesse,
rischio di cambio)
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Determinazione del capitale
La SO ha la stessa capacità di
credito dell’impresa
Misurazione del rischio assunto
dalla SO (Basel Committee
standards)
Silvia Mascarello
SANPAOLO IMI S.p.A.
Determinazione del capitale
(metodi suggeriti)
The capital
allocation
approach
BIS Ratio Approach: attribuzione di
TIER 1 e TIER 2 dell’impresa alla SO in
proporzione ai rischi
The quasi
thin
capitalisation
approach
Capitale della SO uguale al capitale
richiesto dalla norma di vigilanza
dell’host country ad una sub
The thin
capitalisation
approach
Capitale della SO uguale al capitale di
una sub indipendente
Silvia Mascarello
SANPAOLO IMI S.p.A.
Applicazione dei criteri di
arm’s length
Sales and support functions: CUP
Treasury functions: CUP/TNNM
Internal guarantees: non riconosciute
Sales/trading functions: CUP/RP/C+
Risk management functions: C+
Head office services:CUP/C+
Silvia Mascarello
SANPAOLO IMI S.p.A.