PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
NORMATIVA
DIRETTIVA 2002/65/CE del 27.9.2001(recepita con d.lgs. 394 del 30.12.2003)
HA DISCIPLINATO L’IMPIEGO DEL FAIR VALUE
REGOLAMENTO CE 1606/2002 del 19.7.2002
HA DISPOSTO L’APPLICAZIONE OBBLIGATORIA DEGLI IAS
ALLE SOCIETÀ QUOTATE A PARTIRE DAL 2005 (CON FACOLTÀ DI
PREVEDERE L’ESTENSIONE ANCHE ALLE NON QUOTATE)
DIRETTIVA 2003/51/CE del 18.6.2003 non ancora recepita in Italia
HA MODIFICATO LE DIRETTIVE 78/660, 86/635 E 91/674 ADEGUANDO IL
QUADRO COMPLESSIVO DI RIFERIMENTO DELLA CONTABILITÀ
EUROPEA
REGOLAMENTO DI ATTUAZIONE 1725/2003 del 13.10.2003
HA RECEPITOI PRINCIPI CONTABILI IAS E LE RELATIVE
INTERPRETAZIONI
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
1
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
NORMATIVA
REGOLAMENTO UE 1606/2002 - DESTINATARI
BILANCIO
CONSOLIDATO
BILANCIO DI
ESERCIZIO
QUOTATE
Obbligo
Facoltà
NON QUOTATE
Facoltà
Facoltà
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
2
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
NORMATIVA
REGOLAMENTO UE 1606/2002 - DECORRENZE

1. APPLICAZIONE “FORMALE” NEL 2005 PER TUTTE LE SOCIETÀ
QUOTATE DELLA UE
2. OBBLIGO DI COMPARAZIONE TEMPORALE CON DATI 2004
3. NECESSITÀ DI STATO PATRIMONIALE A CHIUSURA 2003

APPLICAZIONE “SOSTANZIALE” DAL 2003

2004
“DOPPIA GESTIONE”: A FIANCO DEL BILANCIO
TRADIZIONALE NE COMPARIRÀ UN ALTRO DISCIPLINATO IN
BASE AI NUOVI PRINCIPI
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
3
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
NORMATIVA
AMBITO DI APPLICAZIONE DEGLI IAS IN ITALIA
Obbligo
Bilancio di esercizio e consolidato di società quotate
Bilancio di esercizio e consolidato delle società emittenti
strumenti finanziari diffusi tra il pubblico
Bilancio di esercizio e consolidato di banche e intermediari
finanziari
Bilancio consolidato di imprese di assicurazione
Facoltà
Bilancio di esercizio o consolidato nelle non quotate
Divieto
Bilancio di esercizio imprese piccole
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
4
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINIZIONI
IASB (ex IASC)
INTERNATIONAL ACCOUNTING STANDARDS BOARD
 ORGANISMO
CHE
ELABORA
GLI
“INTERNATIONAL
ACCOUNTING STANDARDS” - IAS (PRINCIPI CONTABILI
INTERNAZIONALI)
 I
SUOI
PRINCIPI
FUTURI
VERRANNO
DENOMINATI
“INTERNATIONAL FINANCIAL REPORTING STANDARDS”- IFRS
 1973: CREAZIONE DELLO IASC (INTERNATIONAL ACCOUNTING
STANDARDS
COMMITTEE)
DA
PARTE
DELL’IFAC
(INTERNATIONAL FEDERATION OF ACCOUNTANTS)
 MARZO 2001: RIFORMA E TRASFORMAZIONE DELLO IASC IN
FONDAZIONE E CREAZIONE DELLO IASB
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
5
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINIZIONI
EFRAG:
EUROPEAN
ADVISORY GROUP
FINANCIAL
REPORTING
comitato tecnico costituto nel giugno 2001 nell’ambito della
commissione UE per fornire consulenza contabile nella fase di
recepimento dei principi contabili internazionali IAS; si occupa
inoltre dell’adeguamento delle direttive UE in materia di bilanci
ARC: ACCOUNTING REGULATORY COMMITTEE
comitato di regolamentazione contabile dell’UE, composto da 15
membri per ciascuno Stato appartenente all’Unione. A livello
politico costituisce un anello di congiunzione tra Parlamento e
Consiglio. A livello tecnico fornisce assistenza e competenze
necessarie per valutare i principi IAS
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
6
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINIZIONI
OIC: ORGANISMO ITALIANO DI CONTABILITÀ
fondazione costituita a fine 2001; sono rappresentate le
professioni contabili e molte associazioni coinvolte nella
redazione dei principi contabili (tra cui Assirevi, Consiglio
Nazionale Dottori Commercialisti, Consiglio Nazionale dei
Ragionieri, ABI, ANIA, Borsa Italiana S.p.A., Confcommercio,
Confindustria e RGS)
IOSCO: INTERNATIONAL
SECURITIES COMMISSIONS
ORGANIZATION
OF
istituto che rappresenta gli organismi di sorveglianza a livello
mondiale
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
7
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINIZIONI
 LO IASC HA EMANATO 41 PRINCIPI IAS, DI CUI 7
SUPERATI
 LA UE HA RECEPITO 32 DEI 34 IAS RESIDUI
 IAS NON RECEPITI: N. 32 E N. 39, RELATIVI ALLA
GESTIONE DEI DERIVATI DELLE BANCHE E DELLE
ASSICURAZIONI (IN CORSO DI DEFINIZIONE)
 RECENTEMENTE LO IASB HA EMANATO 5 NUOVI
PRINCIPI (IFRS 1 - 5) TRA CUI:
 IFRS 1: RIGUARDANTE LA PRIMA APPLICAZIONE
DEGLI IAS
 IFRS
4:
RIGUARDANTE
I
CONTRATTI
DI
ASSICURAZIONE
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
8
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
OBIETTIVI
 SVILUPPO DI UN INSIEME ORGANICO DI PRINCIPI CONTABILI
 CONVERGENZA TRA NORME INTERNAZIONALI E NAZIONALI
 STANDARDIZZAZIONE DELLE PRATICHE CONTABILI
INTERNAZIONALI
 RIDUZIONE DEI METODI CONTABILI AMMESSI
 TRASPARENZA DELL’INFORMATIVA FINANZIARIA
 GARANZIA DI UN ELEVATO LIVELLO DI TRASPARENZA E
COMPARABILITÀ DEI BILANCI
 RAPPRESENTAZIONE PROSPETTICA E NON “STATICA”
DELL’IMPRESA
 MAGGIORE COMPRENSIBILITÀ DELLE INFORMAZIONI
 BILANCI: STRUMENTI UTILI AI FINI DELLE DECISIONI
ECONOMICHE
 MIGLIOR FUNZIONAMENTO DEL MERCATO COMUNITARIO DEI
CAPITALI E DEL MERCATO INTERNO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
9
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
AMBITO DI APPLICAZIONE
IAS 19 - EMPLOYEE BENEFITS:
PRESTAZIONI AI DIPENDENTI
 ADOTTATO DALLO IASC NEL 1998 (RIVISTO NEL 2000)
 SI COMPONE DI 160 ARTICOLI E ALCUNI ALLEGATI
 RIGUARDA LE PRESTAZIONI CHE, A VARIO TITOLO,
UN’AZIENDA PUÒ EROGARE AI SUOI DIPENDENTI
 LE PRESTAZIONI REGOLAMENTATE DALLO IAS 19 SONO
CLASSIFICATE IN 5 CATEGORIE
 PREVEDE DIVERSE MODALITÀ DI CONTABILIZZAZIONE
A SECONDA DELLA CATEGORIA
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
10
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
AMBITO DI APPLICAZIONE
CATEGORIE DI PRESTAZIONI CUI SI APPLICA LO IAS 19:
a) prestazioni a breve termine (retribuzioni, indennità di malattia,
ferie, partecipazioni agli utili e bonus etc.)
b) prestazioni successive al termine del rapporto di lavoro
(pensioni, assicurazione malattia, TFR, mensilità aggiuntive
etc.)
c) altre prestazioni di lungo termine (indennità per invalidità,
premi di anzianità di servizio, periodi sabbatici etc.)
d) prestazioni di fine rapporto (incentivi al pensionamento
anticipato etc.)
e) prestazioni retributive sotto forma di partecipazione al capitale
(assegnazione di azioni etc)
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
11
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
AMBITO DI APPLICAZIONE
IAS 19: PRESTAZIONI SUCCESSIVE AL TERMINE DEL
RAPPORTO DI LAVORO
TUTTI I BENEFICI AI DIPENDENTI SONO CLASSIFICATI COME
PIANI A PRESTAZIONE DEFINITA TRANNE I BENEFICI SUCCESSIVI
AL TERMINE DEL RAPPORTO DI LAVORO CHE SI DISTINGUONO
IN:
 REGIMI A CONTRIBUZIONE DEFINITA (DEFINED CONTRIBUTION
PLANS)
 REGIMI A PRESTAZIONE DEFINITA (DEFINED BENEFITS PLANS)
In entrambi i casi il datore di lavoro effettua pagamenti per conto dei
lavoratori ad un’entità separata, generalmente un fondo pensione, che al
termine del rapporto di lavoro provvede ad erogare benefici economici ai
dipendenti
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
12
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
AMBITO DI APPLICAZIONE
REGIMI A CONTRIBUZIONE DEFINITA
LA RESPONSABILITÀ DEL DATORE DI LAVORO È
LIMITATA AL VERSAMENTO DEI CONTRIBUTI
 I DIPENDENTI ASSUMONO IL RISCHIO DEMOGRAFICO
E FINANZIARIO
REGIMI A PRESTAZIONE DEFINITA
L’IMPEGNO DELL’AZIENDA NON SI ESAURISCE CON
IL VERSAMENTO DI UN CONTRIBUTO ANNUO MA
RIGUARDA ANCHE LA GARANZIA DI UNA RESTAZIONE
DEFINITA
 IL
RISCHIO
DEMOGRAFICO
E
IL
RISCHIO
D’INVESTIMENTO RICADONO SULL’AZIENDA
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
13
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
AMBITO DI APPLICAZIONE
REGIMI A CONTRIBUZIONE DEFINITA
LO IAS 19 STABILISCE CHE SI TENGA CONTO DEGLI ONERI
RELATIVI ALL’ESERCIZIO AL QUALE I CONTI SI
RIFERISCONO INDIPENDENTEMENTE DALLA DATA DI
PAGAMENTO
REGIMI A PRESTAZIONE DEFINITA
LO IAS 19 STABILISCE CHE LE OBBLIGAZIONI SIANO
MISURATE SULLA BASE DEL VALORE ATTUALE MEDIO
DELLE PRESTAZIONI DA EROGARE MENO IL VALORE DI
MERCATO DELLE ATTIVITÀ A FRONTE DEGLI IMPEGNI
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
14
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
VALUTAZIONE DELLE ATTIVITÀ
SIA PER I FONDI A PRESTAZIONE DEFINITA SIA PER
QUELLI A CONTRIBUZIONE DEFINITA LO IAS 19
PREVEDE L’ADOZIONE DEL FAIR VALUE = VALORE
CORRENTE DELLE ATTIVITÀ DEL FONDO, DEFINIBILE
COME:
“CORRISPETTIVO AL QUALE, IN UN’OPERAZIONE TRA
TERZI, UN’ATTIVITÀ PUÒ ESSERE SCAMBIATA, O UNA
PASSIVITÀ ESTINTA, TRA PARTI CONSAPEVOLI E
DISPONIBILI”
LO IAS 19 PREVEDE CHE LE ATTIVITÀ DEL FONDO
VENGANO VALUTATE ALLA DATA DI BILANCIO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
15
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
VALUTAZIONE DELLE PASSIVITÀ
DEFINED CONTRIBUTION PLANS
IL COSTO DI COMPETENZA DI OGNI ESERCIZIO È
RAPPRESENTATO DAL CONTRIBUTO VERSATO DAL
DATORE DI LAVORO NELL’ESERCIZIO STESSO
OSSERVAZIONI
1. PER LA VALUTAZIONE DI UTILI/PERDITE E DI RICAVI/COSTI
NON SONO NECESSARIE IPOTESI ATTUARIALI E NON VI È
POSSIBILITÀ DI UTILI O PERDITE ATTUARIALI
2. LE OBBLIGAZIONI NON SONO VALUTATE SULLA BASE DI
CALCOLI ATTUARIALI, TRANNE QUANDO NON SI ESTINGUONO
INTERAMENTE ENTRO 12 MESI DAL TERMINE DELL’ESERCIZIO
IN CUI I DIPENDENTI HANNO PRESTATO ATTIVITÀ LAVORATIVA
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
16
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
VALORI ATTUARIALI
PRESENT VALUE OF THE DEFINED BENEFIT OBLIGATION (DBO)
VALORE ATTUALE MEDIO DELLE OBBLIGAZIONI
Valore attuale medio delle obbligazioni a benefici definiti pagabili
in futuro come contropartita dell’attività lavorativa svolta dal
dipendente nell’esercizio corrente e in quelli precedenti
(maturato)
OSSERVAZIONI
• rappresenta il valore della passività da inserire nello stato
patrimoniale del bilancio
• il calcolo si effettua in base agli anni di servizio già maturati e
nell’ipotesi di futuri incrementi salariali
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
17
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
VALORI ATTUARIALI
CURRENT SERVICE COST
VALORE ATTUALE MEDIO DELLE PRESTAZIONI MATURATE DAI
LAVORATORI IN SERVIZIO NEL CORSO DELL’ESERCIZIO
Incremento del valore attuale medio delle prestazioni
maturate dai lavoratori in servizio in conseguenza dell’attività
lavorativa svolta nell’esercizio corrente; rappresenta una
parte del DBO
OSSERVAZIONI
• posta tecnica da inserire nel conto economico
• se trattasi di fondo pensione e se i lavoratori contribuiscono al
fondo i contributi vanno dedotti dal valore attuale medio per
ottenere la parte imputabile al datore di lavoro
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
18
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
VALUTAZIONE DELLE PASSIVITÀ - METODOLOGIA ATTUARIALE
PROJECTED
UNIT
CREDIT
METHOD
DELL’UNITÀ DI CREDITO PROIETTATA)
CARATTERISTICHE:
(METODO
 Tecnica attuariale di scuola anglosassone che rientra nell’ambito
più generale delle tecniche relative ai cosiddetti “benefici
maturati”
 Tali tecniche si caratterizzano per la quantificazione della passività
attuariale in funzione delle sole anzianità maturate alla data di
valutazione
 Caratteristica specifica del metodo dell’unità di credito proiettata
è la previsione degli incrementi retributivi a qualsiasi causa dovuti
(inflazione, carriera, rinnovi contrattuali, etc.) fino all’epoca di
cessazione del rapporto di lavoro
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
19
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
VALUTAZIONE DELLE PASSIVITÀ - METODOLOGIA ATTUARIALE
PROJECTED UNIT CREDIT METHOD
 Considera ogni periodo di attività come fonte di una unità di
diritto addizionale
 Misura distintamente ognuna di tali unità ai fini del calcolo
dell’obbligazione finale
 Il costo del servizio corrente è calcolato come valore attuale medio
dell’ammontare delle prestazioni che matureranno nell’anno in
corso
 La passività attuariale da imputare a bilancio deve essere
riproporzionata in base al rapporto tra l’anzianità maturata
all’epoca di valutazione e l’anzianità complessivamente raggiunta
al momento della cessazione dell’attività lavorativa
 La valutazione degli impegni previdenziali maturati deve essere
riferita alla data di bilancio
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
20
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DELLO STATO PATRIMONIALE
PAST SERVICE COST
VALORE ATTUALE MEDIO DEI COSTI PREVIDENZIALI,
POSITIVI O NEGATIVI, DOVUTI ALL’INTRODUZIONE DI
UN PIANO A PRESTAZIONI DEFINITE O ALLA SUA
MODIFICA

Sorge quando un’impresa avvia un piano a prestazioni definite o
modifica le prestazioni dovute nell’ambito di un piano già esistente
con effetto retroattivo
 Tali costi rappresentano il corrispettivo dell’attività lavorativa
prestata dal dipendente fino al momento in cui matura il diritto ai
benefici
 Il past service cost deve essere misurato come variazione della
passività conseguente alla modifica introdotta
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
21
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DELLO STATO PATRIMONIALE
UTILI (PERDITE) ATTUARIALI
UTILI O PERDITE DI NATURA TECNICA DOVUTI A
VARIAZIONI
DELLE
IPOTESI
ATTUARIALI
ADOTTATE E/O AL FATTO CHE L’ESPERIENZA
OSSERVATA PUÒ DIFFERIRE DALLE BASI TECNICHE
ADOTTATE
POSSONO DERIVARE DA AUMENTI O DIMINUZIONI
SIA DEL VALORE ATTUALE DELLE PRESTAZIONI SIA
DEL FAIR VALUE DI QUALSIASI ATTIVITÀ DEL
FONDO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
22
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DELLO STATO PATRIMONIALE
CAUSE CHE GENERANO UTILI O PERDITE ATTUARIALI:
a. variazioni riscontrate nella collettività (turn over dei dipendenti,
pensionamenti anticipati, mortalità, incrementi retributivi,
incrementi di pensione)
b. effetto di cambiamenti delle ipotesi attuariali (turn over dei
dipendenti, pensionamenti anticipati, mortalità, incrementi
retributivi, incrementi di pensione)
c. effetto di variazioni del tasso di attualizzazione utilizzato per le
valutazioni
d. scostamenti tra rendimento effettivo e rendimento previsto delle
attività del fondo
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
23
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DELLO STATO PATRIMONIALE
IL DBO CONSENTE DI DETERMINARE CONTABILMENTE LA
PASSIVITÀ RELATIVA ALLE PRESTAZIONI DEFINITE DA
IMPUTARE ALLO STATO PATRIMONIALE
PASSIVITÀ:
DBO ALLA DATA DI BILANCIO
+ UTILI (- PERDITE) ATTUARIALI NON CONTABILIZZATI ALLA
DATA DI BILANCIO
– EVENTUALI
PAST
SERVICE
COST
NON
ANCORA
CONTABILIZZATI
– IL FAIR VALUE ALLA DATA DI BILANCIO DELLE ATTIVITÀ A
COPERTURA DEGLI IMPEGNI MATURATI
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
24
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DELLO STATO PATRIMONIALE
UTILI (PERDITE) ATTUARIALI
LO IAS 19 DISPONE CHE IL FONDO DEBBA RILEVARE
CONTABILMENTE A BILANCIO UNA PARTE DEGLI UTILI
(PERDITE) ATTUARIALI SOLO SE IL VALORE TOTALE DEGLI
STESSI ECCEDE IL MAGGIORE TRA
 10% DEL DBO ALLA FINE DELL’ESERCIZIO PRECEDENTE
 10% DEL FAIR VALUE DELLE ATTIVITÀ DEL FONDO ALLA
STESSA DATA
IN TAL MODO SI INDIVIDUA IL COSIDDETTO “CORRIDOIO”:
10%*{MAX(DBO; FAIR VALUE DELLE ATTIVITÀ DEL FONDO)}
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
25
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DELLO STATO PATRIMONIALE
UTILI (PERDITE) ATTUARIALI
“CORRIDOIO”
 soglia al di sotto della quale non è richiesta la contabilizzazione
immediata in bilancio di utili (perdite) attuariali
 se gli utili (perdite) attuariali eccedono tale soglia, l’eccedenza va
contabilizzata come costo o ricavo dell’anno
 è possibile ammortizzare l’eccedenza in un numero di anni al più
pari alla durata media residua di servizio degli attivi (o alla durata
media residua di vita dei pensionati se tutti o la maggior parte dei
partecipanti al fondo sono pensionati)
 in alternativa si può scegliere di contabilizzare tutti gli utili
(perdite) sia all’interno, sia all’esterno del corridoio, in un solo
esercizio a condizione che lo stesso criterio sia applicato sia agli
utili sia alle perdite e in modo coerente negli esercizi futuri
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
26
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DELLO STATO PATRIMONIALE
NEL CASO IN CUI SI VERIFICHI UN’ECCEDENZA DELLE
ATTIVITÀ RISPETTO ALLE PASSIVITÀ LO IAS 19 DISPONE
CHE SIA CONTABILIZZATO L’IMPORTO MINORE TRA LA
PREDETTA ECCEDENZA E LA SOMMA DI:
a)
EVENTUALI PERDITE ATTUARIALI E PAST SERVICE COST NON
ANCORA CONTABILIZZATI
b)
VALORE ATTUALE DI BENEFICI ECONOMICI DISPONIBILI
SOTTO FORMA DI RIMBORSI O DI RIDUZIONE DI CONTRIBUTI
FUTURI
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
27
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DEL CONTO ECONOMICO
IL
CURRENT
SERVICE
COST
CONSENTE
DI
DETERMINARE CONTABILMENTE IL COSTO O IL RICAVO
RELATIVO ALLE PRESTAZIONI DEFINITE DA IMPUTARE
AL CONTO ECONOMICO
COSTO (RICAVO):
CURRENT SERVICE COST
+ INTEREST COST
– EXPECTED RETURN ON PLAN ASSETS
+ UTILI (- PERDITE) ATTUARIALI RELATIVAMENTE ALLA PARTE
CONTABILIZZATA NEL BILANCIO D’ESERCIZIO (QUOTA DI
AMMORTAMENTO)
+ QUOTA DI AMMORTAMENTO DEL PAST SERVICE COST
+ EFFETTI DI EVENTUALI RIDUZIONI O ESTINZIONI DEL PIANO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
28
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DEL CONTO ECONOMICO
INTEREST COST
INTERESSE MATURATO SU:
DBO A INIZIO ANNO
+ CURRENT SERVICE COST DELL’ANNO
– PRESTAZIONI PAGATE NELL’ANNO
OSSERVAZIONI:
1. IL TASSO DI RENDIMENTO DA ADOTTARE È IL TASSO DI
ATTUALIZZAZIONE DELLE PRESTAZIONI
2. PER SEMPLICITÀ TUTTI I MOVIMENTI DELL’ANNO SI
INTENDONO AVVENUTI A METÀ ANNO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
29
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DEL CONTO ECONOMICO
EXPECTED RETURN ON PLAN ASSETS
RENDIMENTO ATTESO NELL’ESERCIZIO SULLE
ATTIVITÀ INVESTITE DAL FONDO
OSSERVAZIONI:
1. IL TASSO DA ADOTTARE È IL TASSO DI RENDIMENTO
MEDIO DELLE ATTIVITÀ DEL FONDO
2. PER SEMPLICITÀ TUTTI I MOVIMENTI DELL’ANNO SI
INTENDONO AVVENUTI A METÀ ANNO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
30
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DEL CONTO ECONOMICO
EFFETTI DI EVENTUALI RIDUZIONI O
ESTINZIONI DEL FONDO
 I
RELATIVI
COSTI
(RICAVI)
DEVONO
ESSERE
CONTABILIZZATI CON FACOLTÀ DI AMMORTAMENTO SU
UN NUMERO DI ANNI PARI IN MEDIA AL PERIODO
NECESSARIO AFFINCHÈ LE NUOVE PRESTAZIONI
RISULTANO ACQUISITE
 SE TALI EVENTI HANNO EFFETTO IMMEDIATO SULLE
PRESTAZIONI, IL RELATIVO COSTO (RICAVO) DEVE
ESSERE CONTABILIZZATO IMMEDIATAMENTE SENZA
POSSIBILITÀ DI AMMORTAMENTO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
31
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REDAZIONE DEL CONTO ECONOMICO
EFFETTI DI EVENTUALI RIDUZIONI O
ESTINZIONI DEL FONDO
RIDUZIONE:
 riduzione significativa del numero di iscritti
 modifiche regolamentari di un piano pensionistico
ESTINZIONE:
 liquidazione di tutte o parte delle obbligazioni del piano
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
32
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
BASI TECNICHE
I PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI RICHIEDONO:
 IPOTESI ATTUARIALI OBIETTIVE:
ECCESSIVAMENTE PRUDENZIALI
NÉ
IMPRUDENTI
NÉ
 IPOTESI ATTUARIALI COMPATIBILI TRA LORO: DEVONO
RIFLETTERE LA RELAZIONE ECONOMICA TRA PIÙ FATTORI
(INFLAZIONE, TASSO DI INCREMENTO DELLE RETRIBUZIONI,
TASSO DI RENDIMENTO DELLE ATTIVITÀ E TASSO DI
ATTUALIZZAZIONE)
 IPOTESI FINANZIARIE DETERMINATE IN TERMINI NOMINALI, A
MENO CHE SIANO PIÙ ATTENDIBILI STIME IN TERMINI REALI
(RETTIFICATE PER TENER CONTO DELL’INFLAZIONE)
 IPOTESI ATTUARIALI BASATE SULLE ATTESE DI MERCATO,
ALLA DATA DI BILANCIO, PER L’ESERCIZIO NEL QUALE LE
OBBLIGAZIONI DEVONO ESSERE ESTINTE
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
33
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
BASI TECNICHE
1) BASI TECNICHE DEMOGRAFICHE:





MORTALITÀ DI ATTIVI E PENSIONATI
RINNOVO DEL PERSONALE
FREQUENZE DI INVALIDITÀ
FREQUENZE DI PENSIONAMENTO ANTICIPATO
PRESENZA E COMPOSIZIONE DEI NUCLEI FAMILIARI
SUPERSTITI
 NUMERO MASSIMO DI ANTICIPAZIONI
 FREQUENZA DI RICHIESTA DI 1ª ANTICIPAZIONE E DI
QUELLE SUCCESSIVE
 QUOTA DI TFR ANTICIPATO PER CIASCUNA RICHIESTA
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
34
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
BASI TECNICHE
2)






BASI TECNICHE ECONOMICO-FINANZIARIE:
TASSO DI ATTUALIZZAZIONE
TASSO DI INFLAZIONE
TASSO DI INCREMENTO DELLE RETRIBUZIONI
LINEE DELLE RETRIBUZIONI
LIVELLO DELLE FUTURE PRESTAZIONI
TASSO DI RENDIMENTO ATTESO SULLE ATTIVITÀ A
COPERTURA
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
35
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
BASI TECNICHE
TASSO DI ATTUALIZZAZIONE
È DETERMINATO IN BASE AI RENDIMENTI DI MERCATO,
ALLA DATA DI BILANCIO, DI TITOLI DI AZIENDE
PRIMARIE, CHE TENGANO CONTO DELLA DURATA MEDIA
DELLE PASSIVITÀ DEL FONDO; SE NON ESISTE UN
MERCATO
SVILUPPATO
DI
TALI
TITOLI,
SI
FA
RIFERIMENTO AI RENDIMENTI DEL MERCATO DEI
TITOLI DI STATO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
36
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED CONTRIBUTION PLANS
REQUISITI MINIMI DI INFORMATIVA
ELEMENTI CHE DEVONO ESSERE RIPORTATI IN BILANCIO
a) modalità di funzionamento dello schema di previdenza aziendale
con indicazione della collettività coperta dal medesimo piano
b) oneri di competenza dell’esercizio
c) informazioni ritenute necessarie ai fini della comparabilità degli
importi con quelli indicati negli esercizi precedenti
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
37
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REQUISITI MINIMI DI INFORMATIVA
ELEMENTI CHE DEVONO ESSERE RIPORTATI IN BILANCIO
a) modalità di funzionamento dello schema di previdenza aziendale
b) criteri contabili ed attuariali adottati per l’individuazione degli
impegni pensionistici e dei contributi
c) gestione interna o esterna delle risorse e degli impegni del fondo
d) oneri di competenza dell’esercizio
e) importo delle passività attuariali maturate alla data di chiusura
del bilancio
f) data dell’ultima valutazione operata sul fondo da parte di un
attuario e frequenza con la quale dette valutazioni sono
effettuate
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
38
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
REQUISITI MINIMI DI INFORMATIVA
Segue
g) valore corrente degli attivi di proprietà del fondo (quando lo
stesso è completamente finanziato, ovvero attività>passività)
h) v.a.m. dei diritti pensionistici a favore dei lavoratori che
hanno già maturato i requisiti per il diritto alla prestazione
i) principali ipotesi demografiche ed economiche adottate per
la valutazione dell’onere di esercizio a carico del datore di
lavoro per lo schema di previdenza
j) informazioni ritenute necessarie ai fini della comparabilità
degli importi previdenziali con quelli indicati negli esercizi
precedenti
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
39
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
PRINCIPALI PROBLEMATICHE APPLICATIVE
SISTEMA DI FINANZIAMENTO
PREMESSO CHE:
1. Attualmente i fondi pensione italiani a prestazione definita
sono chiusi a nuove iscrizioni a partire dal 28.4.1993
2. Quasi tutti i bilanci tecnici sono redatti con il sistema
tecnico-finanziario
di gestione della capitalizzazione
completa
3. Il predetto sistema considera l’impegno totale del fondo e
non solo la quota relativa a quanto maturato alla data delle
valutazioni
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
40
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
PRINCIPALI PROBLEMATICHE APPLICATIVE
APPLICANDO I PRINCIPI INTERNAZIONALI PUÒ VERIFICARSI CHE:
1. se un fondo per il quale non è previsto il versamento di contributi (o
è previsto in misura ridotta) risulta in equilibrio con la
capitalizzazione completa, può trovarsi in una situazione di
sovrafinanziamento (avanzo tecnico)
2. se per un fondo si è stabilito di raggiungere l’equilibrio tecnico
aumentando il contributo futuro, esso si troverà in una situazione di
sottofinanziamento (disavanzo tecnico)
IN TALI SITUAZIONI PUÒ RISULTARE OPPORTUNO RICORRERE
ALL’UTILIZZO DEL PREDETTO “CORRIDOIO” IL QUALE, ENTRO
CERTI
LIMITI, CONSENTE DI NON CONTABILIZZARE LA
PERDITA O IL GUADAGNO EMERSI.
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
41
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
PRINCIPALI PROBLEMATICHE APPLICATIVE
TASSO DI ATTUALIZZAZIONE
 IL TASSO DI ATTUALIZZAZIONE DA UTILIZZARE PER LE
VALUTAZIONI INTERNAZIONALI DOVREBBE PERMETTERE IL
CONFRONTO TRA GLI IMPEGNI PREVIDENZIALI DEI VARI
FONDI
INDIPENDENTEMENTE
DALLE
ATTIVITÀ
A
COPERTURA DEGLI STESSI
 I BILANCI TECNICI ITALIANI SOLITAMENTE CONSIDERANO
IL RENDIMENTO EFFETTIVO PRESENTE E FUTURO DELLE
ATTIVITÀ DEL FONDO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
42
PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI: IAS 19
DEFINED BENEFITS PLANS
PRINCIPALI PROBLEMATICHE APPLICATIVE
Segue
TASSO DI ATTUALIZZAZIONE
PERTANTO:
•
•
POTREBBERO EMERGERE RISULTATI DIFFERENTI
INOLTRE È PRESUMIBILE CHE IL TASSO DA UTILIZZARE PER
LE VALUTAZIONI DI UN DATO ANNO NELLO STESSO
MERCATO FINANZIARIO SIA SCELTO IN MANIERA UNIVOCA,
MA POICHÈ SPESSO I BILANCI TECNICI SONO REDATTI IN
PERIODI DIFFERENTI, IL TASSO DI RIFERIMENTO RISULTA
DIVERSO PUR A PARITÀ DI DATA DI BILANCIO
VII CONGRESSO NAZIONALE DEGLI ATTUARI
Verona – Palazzo della Gran Guardia 10 Novembre 2004
Sessione: L’ATTUARIO E LE PENSIONI
Alessandra Morgante
43