Bilancio capitolo 7
Le immobilizzazioni non monetarie e l’ammortamento
•
•
•
•
•
•
Le attività non monetarie di lungo termine
Come si contabilizza nel tempo la trasformazione del
costo d’acquisto delle immobilizzazioni non monetarie di
lungo termine in costo di competenza
L’ammortamento
Come
si
contabilizza
la
dismissione
immobilizzazioni non monetarie di lungo termine
Come si ammortizzano
intangibili di lungo termine
le
attività
delle
immobilizzate
Interpretazioni sbagliate del concetto di ammortamento
Il bilancio: analisi economiche per le decisioni e la comunicazione della performance
pag. 1
Robert N. Anthony, David F. Hawkins, Diego M. Macrì e Kenneth A. Merchant
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La natura delle immobilizzazioni
•
I benefici di una spesa si possono manifestare per
intero nel periodo corrente
– i costi dei beni e dei servizi correlati alla spesa sono
in tal caso un costo di competenza
•
I benefici di una spesa si possono manifestare anche in
periodi futuri
•
In questo caso i costi dei beni e dei servizi correlati alla
spesa sono un’attività alla fine del periodo e allora
– la spesa è stata capitalizzata
•
se i periodi futuri nei quali si manifestano i benefici
sono molteplici, allora l’attività è immobilizzata
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pag. 2
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La natura delle immobilizzazioni
•
I benefici di una spesa si possono manifestare per
intero nel periodo corrente
– i costi dei beni e dei servizi correlati alla spesa sono
in tal caso un costo di competenza
•
I benefici di una spesa si possono manifestare anche in
periodi futuri
•
Non così dunque, in generale,
In questo caso i costi dei beni eper
deileservizi
correlati
alla
rimanenze
e i costi
spesa sono un’attività alla fine del periodo
e allora
anticipati
– la spesa è stata capitalizzata
•
se i periodi futuri nei quali si manifestano i benefici
sono molteplici, allora l’attività è immobilizzata
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La natura delle immobilizzazioni
•
Un’attività immobilizzata può essere pensata come una
certa “quantità di servizi” disponibili
– Esempio: l’acquisto di un automezzo
•
Il costo del servizio di un certo periodo deve essere
correlato ai ricavi alla cui realizzazione l’automezzo ha
contribuito
•
Il nome generale di questo processo di correlazione fra
costi e ricavi è ammortamento
•
La quota parte di costo d’acquisto attribuita a un periodo è
il costo di competenza (quota di ammortamento)
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La natura delle immobilizzazioni
Ipotesi: Ammortamento in 5 anni
Attività
Capitalizzazione
Cassa
100
Spesa
(costo
sostenuto)
Benefici
attesi nei
periodi
successivi
?
100
20
Si
No
Riserve di utili
Costo di
competenza
100
20
Registrazioni di ammortamento
(da fare in periodi futuri in
funzione dei benefici ricevuti)
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pag. 5
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I diversi tipi di immobilizzazioni
TIPI DI ATTIVITA’
METODO DI CONVERSIONE
IN COSTO DI COMPETENZA
Immobilizzazioni tangibili o materiali
Terreni
Non ammortizzati
Fabbricati
Ammortamento
Impianti e macchinari
Ammortamento
Risorse naturali
Esaurimento
Immobilizzazioni intangibili o immateriali
Avviamento
Non ammortizzato
Diverse dall’avviamento con vita utile finita
ammortamento
Diverse dall’avviamento con vita utile infinita
Non ammortizzate
Costi di ricerca e sviluppo
Non ammortizzati
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Slide 7-2
Items Includeddelle
in Cost
L’acquisizione
immobilizzazioni tecniche
•
Beni di utilità pluriennale a basso costo (principio di
rilevanza e normativa fiscale)
•
Costi per manutenzione ordinaria (non sono capitalizzati
perché non migliorano le caratteristiche del bene)
•
Costi per manutenzione straordinaria (sono capitalizzati
perché migliorano le funzionalità oppure allungano la vita
utile del bene)
•
La distinzione è difficile nella prassi: per il principio di
prudenza interventi che potrebbero essere classificati
come MS sono spesso rilevati come costi di periodo
•
La sostituzione di un’attività composta di più parti?
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Slide 7-2
Items Included indelle
Cost immobilizzazioni tecniche
L’ammortamento
•
•
•
•
Una
quota
parte
del
costo
d’acquisto
di
un’immobilizzazione tecnica (valore presente fra le attività)
viene “cancellata” nel periodo al seguito del suo utilizzo:
della sua perdita di utilità
Il processo contabile che governa la conversione dei costi
capitalizzati in costi di competenza è detto ammortamento
La differenza fra il costo di competenza annuale di una
polizza pluriennale e l’ammortamento: le difficoltà di calcolo
La vita utile di un’immobilizzazione tecnica è determinata
dal deterioramento (vita fisica) o, se più breve,
dall’obsolescenza (vita economica)
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Gli elementi per il calcolo dell’ammortamento
Costo di ammortamento =
Costo storico - valore residuo
vita utile
•
Elementi per il calcolo:
1. Vita utile (stima difficile) e coefficiente di ammortamento (il
reciproco della vita utile)
2. Valore residuo (stima difficile)
3. Metodo di determinazione delle quote di ammortamento
•
•
La differenza fra costo storico e valore residuo è il Valore netto da
ammortizzare o Valore contabile netto
L’ammortamento è in realtà una congettura, non una stima
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Gli elementi per il calcolo dell’ammortamento
Costo di ammortamento =
Costo storico - valore residuo
vita utile
•
Elementi per il calcolo:
Valore contabile indica che non si
tratta di un valore di mercato
1. Vita utile (stima difficile) e coefficiente di ammortamento (il
reciproco della vita utile)
2. Valore residuo (stima difficile)
3. Metodo di determinazione delle quote di ammortamento
•
•
La differenza fra costo storico e valore residuo è il Valore netto da
ammortizzare o Valore contabile netto
L’ammortamento è in realtà una congettura, non una stima
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L’ammortamento lineare o a quote costanti
• Costo storico = €20.000
• Vita utile = 5 anni
• Ammortamento lineare (4.000 €/anno)
Valore non ammortizzato
16.000 €
12.000
Ammortamento
8.000
4.000 €
4.000
1
2
3
4
5
fine anno
1
2
3
4
5
€ di competenza dell’anno
Si ipotizza che il bene ceda la propria funzionalità nel tempo
in modo regolare e continuo
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L’ammortamento accelerato
Costo ammortizzabile = 15.000 €
Vita utile
= 5 anni
Anno
Ammortamento
accelerato
Ammortamento
lineare
L'ammortament o
accelerato è:
19X5
5.000
3.000
più alto
19X6
4.000
3.000
più alto
19X7
3.000
3.000
di pari valore
19X8
2.000
3.000
più basso
19X9
1.000
3.000
più basso
Totali
15.000
15.000
lo stesso
Si ipotizza i benefici non siano erogati in modo regolare,
ma siano più alti i primi anni
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L’ammortamento in base alle unità prodotte
€ 150.000 - € 25.000
Prezzo d’acquisto
Vita utile
Valore di recupero
=
=
=
150.000 €
250.000 Km
25.000 €
Costo da ammortizzare
Costo ammortamento (€/km)
=
=
125.000 €
0,5 €
Km percorsi il primo anno
=
40.000
Ammortamento 1° anno
=
20.000 €
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pag. 13
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€ 125.000
250.000 km
40.000 km x
0,5 €/km
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La scelta del metodo di ammortamento
•
Ai fini fiscali si sceglie il metodo che garantisce il maggiore sgravio
nei primi anni, ma ai fini civilistici bisognerebbe scegliere quello che
meglio degli altri rappresenta come le immobilizzazioni tecniche
hanno ceduto nel tempo i loro servizi (la loro utilità)
•
Immobilizzazioni diverse dovrebbero dunque essere ammortizzate
con metodi diversi
•
Nella prassi poche imprese fanno riferimento ai presunti andamenti
di perdita di funzionalità delle immobilizzazioni: utilizzano spesso un
solo metodo per tutte (quello lineare) ricorrendo ai coefficienti fiscali
ed evitando così il doppio calcolo
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La contabilizzazione dell’ammortamento
Attività
Immobilizzazioni tecniche
1° anno
Passività
Capitale netto
Banche
5.000
5.000
Fondo ammortamento
500
2° anno
=
Quota ammortamento
fine
esercizio
Fondo ammortamento
500
Quota ammortamento
500
500
500
Valore contabile netto 1° anno = 5.000 - 500
= € 4.500
Valore contabile netto 2° anno = 4.500 - 500
= € 4.000
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Costo da
ammortizzare
€ 4.000
Fondo ammortamento
(costo ammortizzato)
€ 1.000
ammortamento
costo storico € 5.000
ammortamento 5 anni
valore residuo = 0
La contabilizzazione dell’ammortamento
Costo da
ammortizzare
€ 3.000
Fondo ammortamento
(costo ammortizzato)
€ 2.000
€ 1.000
31 dicembre 2010
Costo da
ammortizzare
€ 2.000
Fondo ammortamento
(costo ammortizzato)
€ 3.000
€ 1.000
31 dicembre 2011
…
€ 1.000
31 dicembre 2012
31 dicembre 2013
Acquisto
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La dismissione delle immobilizzazioni tecniche
•
•
•
Dismissione di un’immobilizzazione tecnica
Valore di recupero o ricavo da cessione
Plusvalenza da alienazione di immobilizzazioni
Attività
=
Passività
Capitale netto
immobilizzazioni
10.000 10.000
F.do ammortamento
Incasso da alienazione
= 5.000
Valore contabile netto (-)
= 3.000
Plusvalenza
= 2.000
7.000 7.000
Incasso da
alienazione
Plusvalenza
Cassa
5.000
Valore non
ammortizzato
3.000 €
D attività = 5.000 –3.000 = + 2.000 €
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2.000
Componente
positiva di
reddito €
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La dismissione delle immobilizzazioni tecniche
•
•
•
Dismissione di un’immobilizzazione tecnica
Valore di recupero o ricavo da cessione
Plusvalenza da alienazione di immobilizzazioni
Attività
=
Passività
Capitale netto
immobilizzazioni
10.000 10.000
F.do ammortamento
7.000 7.000
Incasso da
alienazione
= 2.000
Valore contabile netto (-)
= 3.000
Minusvalenza
= 1.000
Componente
negativa di
reddito €
Cassa
2.000
Incasso da alienazione
Valore non
ammortizzato
3.000 €
Minusvalenza
1.000
D attività = 2.000 –3.000 = - 1.000 €
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La dismissione delle immobilizzazioni tecniche
•
•
•
Alienazione di un’immobilizzazione tecnica
Valore di recupero o ricavo da cessione
Minusvalenza da alienazione di immobilizzazioni
Attività
=
Passività
Capitale netto
Immobilizzazione tecnica
10.000 10.000
F.do ammortamento
Incasso da alienazione
= 2.000
Valore contabile netto (-)
= 3.000
Minusvalenza
= 1.000
7.000 7.000
Incasso da
alienazione
Minusvalenza
Cassa
2.000
Valore non
ammortizzato
3.000 €
D attività = 2.000 –3.000 = -1.000 €
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1.000
Componente
negativa di
reddito €
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La dismissione delle immobilizzazioni tecniche
•
Come classificare nel conto economico a CdV le plus-minus
valenze da cessione?
•
•
•
Elementi della gestione caratteristica?
Elementi della gestione accessoria
Elementi della gestione straordinaria?
Un elemento della gestione straordinaria deve essere:
•
•
inusuale, cioè non correlato alla gestione corrente
infrequente
Solo in casi particolari le plus-minus valenze sono dunque
classificate nella gestione straordinaria (fatti accidentali, operazioni
che modificano la natura della tecnologia, alienazione di beni non
strumentali alla gestione accessoria)
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Significati non corretti di ammortamento
•
•
L’ammortamento non è denaro messo da parte
L’ammortamento non è la perdita di valore di mercato
che il bene subisce nel periodo
•
L’ammortamento non dovrebbe essere strumentale alle
politiche di bilancio
•
L’ammortamento è un processo sistematico attraverso il
quale il costo d’acquisto è trasformato nel tempo in costo di
competenza
•
E’ un processo di allocazione, non di valutazione
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L’ammortamento ai fini fiscali per la
determinazione del reddito d’esercizio
•
•
•
•
Reddito civilistico e reddito imponibile
Le norme fiscali spiegano come calcolare il reddito
imponibile e perseguono sovente un fine diverso da
quello del principi contabili
Per esempio: principio di prudenza versus obiettivo
dell’Erario di accrescere il reddito imponibile
Quando possibile le imprese applicano quelle
norme fiscali che consentono loro il maggiore
risparmio fiscale: ammortamento ordinario, ridotto e
integrale
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L’ammortamento delle immobilizzazioni
intangibili
•
•
•
Immobilizzazioni intangibili con vita utile finita
Immobilizzazioni intangibili con vita utile indeterminata
Avviamento: differenza fra il prezzo d’acquisto di un’impresa e il
fair value dell’attivo netto
•
fair value dell’attivo netto: fair value delle attività meno i valori di
presunta estinzione degli obblighi verso terzi
•
•
•
•
Brevetti e copyright
Migliorie ai beni in affitto
Costi di ricerca e sviluppo
Sviluppo del software
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Punti chiave da ricordare
•
•
•
All’atto dell’acquisto un’immobilizzazione tecnica viene registrata al suo
costo, comprensivo dei costi di trasporto, di installazione e di tutto quanto
necessario a rendere funzionante il bene.
I terreni hanno una vita utile illimitata e non devono dunque essere
ammortizzati perché la loro utilità nel tempo non si riduce.
Il costo storico delle immobilizzazioni tecniche viene ripartito sui singoli
anni della loro vita utile. Ogni anno una porzione del costo storico viene
addebitata al costo “ammortamento” e accreditata al “fondo
ammortamento”.
•
L’ammortamento è una congettura. Non è infatti possibile conoscere in
anticipo quale sarà l’effettiva vita utile di un bene a utilizzo pluriennale, né
il suo valore di recupero.
•
Il valore contabile netto di un’immobilizzazione tecnica è dato dalla
differenza tra il suo costo storico (originario) e il fondo
d’ammortamento. Quando il valore contabile netto è pari a zero, non si
contabilizza più alcun ammortamento. Tutto il costo d’acquisto è stato,
infatti, già ammortizzato.
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Punti chiave da ricordare
•
Il valore contabile netto di un’immobilizzazione tecnica non è il suo valore
di mercato, ma il costo che deve ancora essere ammortizzato.
•
Al momento della vendita di un’immobilizzazione, la differenza tra il prezzo
di vendita e il valore contabile netto è denominata plusvalenza
(minusvalenza in caso contrario) e viene rilevata in conto economico.
•
Nel redigere il bilancio si adotta sovente il metodo dell’ammortamento in
base alle unità prodotte o lineare (a quote costanti).
•
Con il metodo dell’ammortamento in base alle unità prodotte, la quota
annua di ammortamento si calcola moltiplicando il numero di unità
prodotte nell’anno per un costo unitario di ammortamento. Questo
costo è ottenuto dividendo il costo complessivo da ammortizzare per il
numero di unità che si prevede il bene produca nel corso della sua vita
utile.
•
Con il metodo dell’ammortamento a quote costanti, utilizzato dalla maggior
parte delle aziende, la quota annua di ammortamento si calcola
moltiplicando il costo storico per un coefficiente di ammortamento.
Questo coefficiente si calcola dividendo “1” per il numero stimato di anni di
vita utile del bene.
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Punti chiave da ricordare
•
Il reddito imponibile (fiscale) differisce normalmente dal reddito civilistico.
La differenza tra il costo delle imposte di competenza e l’importo
fiscalmente dovuto viene contabilizzato sullo stato patrimoniale come una
passività denominata “imposte differite sul reddito”.
•
Lo “sfruttamento” è il processo di riduzione del valore di una risorsa
esauribile (ad esempio un giacimento), mentre il termine “svalutazione” si
riferisce alle attività intangibili. Per entrambi questi processi le registrazioni
contabili sono simili a quelle dell’ammortamento, con la differenza che in
questi casi la riduzione viene effettuata direttamente, cioè in avere del
conto dell’attività.
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