Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in relazione a questo
Fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel presente documento, richieste dalla
legge, hanno lo scopo di aiutarvi a comprendere la natura di questo Fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di
prenderne visione, in modo da operare una scelta informata in merito all'opportunità di investire.
Natixis International Funds (Dublin) I – Loomis Sayles Multisector Income Fund
(S/D(USD) ISIN: IE00B1Z6D552), un comparto di Natixis International Funds (Dublin) I
Public Limited Company (la “Società”)
Gestore degli Investimenti e Promotore:
Gestore Delegato degli Investimenti:
NGAM S.A., facente parte del gruppo di società Natixis
Loomis, Sayles & Company, L.P., parte del gruppo di società Natixis
Obiettivi e politica d'investimento
Obiettivo d'investimento:
L'obiettivo di investimento di Natixis International Funds
(Dublin) I – Loomis Sayles Multisector Income Fund (il
“Fondo”) consiste nel conseguire rendimenti elevati mediante
una combinazione di incremento del capitale e reddito
corrente.
Politica d'investimento:
Il Fondo investe almeno il 51% del proprio patrimonio
complessivo in titoli che si prevede permetteranno agli
investitori di percepire regolari flussi cedolari sotto forma di
interessi attivi più il rimborso del capitale in data futura (i
“titoli a reddito fisso”), quotati o negoziati sui mercati
regolamentati (borse) internazionali ed emessi da società
attive in almeno tre settori economici tra cui, ad esempio:
beni di consumo essenziali e non essenziali, energia, finanza,
sanità,
industria,
informatica,
materie
prime,
telecomunicazioni e servizi pubblici. Il Fondo può investire
anche in titoli a reddito fisso emessi da società, emessi o
garantiti dal governo americano o da autorità o agenzie
statunitensi o da enti sovranazionali (ad esempio la Banca
mondiale), titoli senza cedola (cioè che non generano regolari
interessi attivi ma vengono acquistati a un prezzo inferiore a
quello nominale) e in titoli i cui flussi reddituali derivano e
sono garantiti da un paniere di attivi specifici o da mutui
ipotecari cartolarizzati.
Il Fondo può investire fino al 49% del proprio patrimonio
complessivo in titoli a breve scadenza altamente liquidi e in
depositi bancari o diversi da quelli sopra descritti, ad esempio
in azioni ordinarie (senza diritto di prelazione, ovvero priorità,
sui crediti ma aventi diritto di voto), azioni privilegiate (cioè
con diritto di prelazione sulle distribuzioni di crediti e
dividendi) e altri titoli statunitensi specifici.
Il Fondo può investire fino al 10% del proprio patrimonio in
azioni di organismi di investimento collettivo e fino al 35% in
titoli di qualità inferiore (cioè con merito di credito inferiore al
giudizio BBB- assegnato da Standard & Poor's o con un rating
(valutazione) equivalente emesso da altra agenzia, oppure, se
privi di merito di credito, considerati dal Gestore degli
investimenti di livello equivalente a BBB-). Gli investimenti
effettuati dal Fondo in titoli di emittenti sovranazionali
statunitensi, canadesi e sovranazionali non sono soggetti ad
alcun limite, mentre quelli nei titoli degli altri tipi di emittenti
(cioè non statunitensi, non canadesi e non sovranazionali) non
possono superare il 20% del patrimonio complessivo.
Il Fondo adotta una gestione attiva e impiega una strategia
imperniata sulla ricerca per selezionare i titoli.
Il Fondo può utilizzare gli strumenti derivati sia a fini di
copertura che di investimento.
La valuta operativa del Fondo è il dollaro statunitense.
Gli azionisti possono rivendere al Fondo le proprie azioni
qualsiasi giorno lavorativo in Irlanda. Nel caso delle azioni a
distribuzione i redditi generati dal Fondo saranno versati agli
azionisti, mentre per le azioni a capitalizzazione saranno
reinvestiti. Per maggiori informazioni fare riferimento al
prospetto.
Raccomandazione: questo Fondo potrebbe non essere indicato
per gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale
entro 3 anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più alto
Rendimento
potenzialmente più basso
1
2
3
Rendimento
potenzialmente più alto
4
5
6
7
Il Fondo è classificato con un livello di rischio 4 sulla scala di
riferimento di rischio e rendimento, basata su dati storici. A
causa dell'esposizione ai mercati a reddito fisso, il Fondo può
essere soggetto a notevole volatilità, come segnala la scala
più sopra.
I risultati passati non sono necessariamente indicativi di quelli
futuri.
La categoria di rischio illustrata non è garantita e può variare
nel tempo. Non vi sono garanzie di protezione del capitale o
sul valore del Fondo. La categoria più bassa non indica
l'assenza totale di rischio.
Gli investitori devono tenere presenti i seguenti rischi
aggiuntivi, che interessano direttamente il Fondo e che non
sono adeguatamente rispecchiati dall'indicatore del rischio.
Considerazioni particolari sul rischio
Rischi relativi a derivati/controparti: Il Fondo può
utilizzare contratti derivati quotati o meno per acquisire
esposizione indiretta alle attività sottostanti o per coprire gli
investimenti effettuati. I pagamenti dovuti a fronte di questi
contratti variano in base alle variazioni del valore delle attività
sottostanti. Questi contratti possono alzare l'esposizione del
Fondo oltre il limite altrimenti previsto, il che in alcuni casi
può comportare maggiori perdite.
I contratti non quotati vengono negoziati con una controparte
specifica. Se la controparte è posta in liquidazione, fallisce o
non è in grado di assolvere ai propri obblighi di pagamento
contrattuali il Fondo potrebbe subire perdite. Inoltre, poiché
non sono quotati questi contratti possono essere difficili da
valutare.
Rischio di credito: Investendo in titoli di debito emessi da
società, banche o enti sovrani il Fondo si espone al rischio che
l'emittente non sia in grado di rimborsare gli obbligazionisti
(pagamento del capitale e degli interessi). Inoltre, se dopo
l'acquisizione il rischio percepito di insolvenza del debitore
aumenta, il valore di questi titoli tenderà probabilmente a
diminuire.
Rischi degli investimenti in titoli di qualità inferiore: Se
il Fondo investe in titoli emessi da società del settore
finanziario o da enti sovrani con un grado di rischio più alto
sono maggiori anche le probabilità che l'emittente non sia in
grado di rimborsare il prestito agli obbligazionisti (pagamento
del capitale e degli interessi). Inoltre, se dopo l'acquisizione il
rischio percepito di insolvenza del debitore aumenta, il valore
di questi titoli tenderà probabilmente a diminuire. Esiste
inoltre il pericolo che il Fondo non sia in grado di vendere
rapidamente i titoli di qualità inferiore, oppure che abbia gravi
difficoltà a liberarsene. Per finire, i prezzi di questi titoli
possono risentire di forti oscillazioni.
Il rischio valutario delle diverse classi di azioni: Il prezzo
delle azioni delle classi denominate in valuta diversa dalla
valuta operativa del Fondo e senza copertura valutaria segue
le oscillazioni del tasso di cambio tra la valuta delle azioni e la
valuta del Fondo, di conseguenza è soggetto a maggiore
volatilità.
Per maggiori dettagli sui rischi si rimanda al prospetto
informativo.
Spese
Le spese corrisposte dall'investitore sono usate per coprire i costi di gestione del Fondo, compresi i costi legati alla sua
commercializzazione e distribuzione, e riducono la crescita potenziale dell'investimento.
Spese per classe di azioni
Le spese di sottoscrizione e rimborso indicate corrispondono
alla percentuale massima. In alcuni casi è possibile che
Classe di azioni
S
l'investitore debba corrispondere un importo inferiore; per
Spese una tantum prelevate prima o dopo l'investimento
maggiori informazioni rivolgersi al proprio consulente finanziario.
Spesa di
3%
Una commissione non superiore al 2% può essere applicata agli
sottoscrizione
investitori che effettuino operazioni eccessivamente frequenti o
Spesa di rimborso
2%
di market timing.
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro
Una commissione di conversione pari alla differenza tra gli oneri
capitale prima che venga investito o dal ricavato versatovi alla
di vendita delle classi di azioni può essere applicata se la classe
vendita dell'investimento.
di azioni o il fondo in cui si convertono le azioni presenta oneri di
Spese prelevate dal Fondo in un anno
vendita più elevati.
Spese correnti
0,60% annuo
L'importo delle spese correnti qui riportato si basa sulle spese
Spese prelevate dal Fondo a determinate condizioni
dell'anno precedente, conclusosi a dicembre 2012 e può variare
specifiche
da un anno all'altro. Tali spese escludono le spese per le
Commissione di
Nessuna
operazioni di portafoglio a eccezione delle commissioni di
performance
sottoscrizione/rimborso versate dall'OICVM per l'acquisto o la
vendita di quote in un altro investimento collettivo.
Per maggiori informazioni sulle spese si rimanda ai
capitoli “Oneri e spese” e “Valutazione, sottoscrizione e
rimborso” del prospetto del Fondo, disponibile sul sito
web ngam.natixis.com/italy.
Risultati ottenuti nel passato
La performance passata non
indicativa dei risultati futuri.
è
necessariamente
Questo grafico a barre mostra la performance della
Classe di Azioni S/D(USD) nella relativa valuta di
quotazione, al netto delle spese correnti ed escludendo
le spese di sottoscrizione o rimborso.
Data di costituzione del Fondo: 30 giugno 1997
Informazioni pratiche
Depositario del Fondo e Agente Amministrativo:
Gestore degli Investimenti e Promotore:
Brown Brothers Harriman Trustee Services (Ireland) Limited
NGAM S.A.
Styne House, Upper Hatch Street
51, avenue J.F. Kennedy
Dublino 2, Irlanda
L-1855 Lussemburgo
Gestore Delegato degli Investimenti:
Revisore del Fondo:
Loomis, Sayles & Company, L.P.
PricewaterhouseCoopers Chartered Accountants
One Financial Center
One Spencer Dock, International Financial Services Centre
Boston, Massachusetts, 02111, U.S.A.
Dublino 1, Irlanda
Scadenza: G alle 16:00 (ora irlandese)
Per ottenere gratuitamente informazioni aggiuntive sulla Società e sul Fondo (compresa la versione inglese del prospetto
completo, delle relazioni e dei bilanci della Società), sulla procedura di conversione di azioni da un comparto a un altro,
rivolgersi alla sede legale della Società di Gestione o al Depositario e Agente Amministrativo del Fondo. Il valore
patrimoniale netto per azione del Fondo può essere richiesto a ngam.natixis.com o alla sede legale del Gestore degli
Investimenti o del Depositario e Agente Amministrativo.
La tenuta contabile delle attività e passività dei vari comparti della Società è separata; di conseguenza i diritti degli investitori e dei
creditori dei vari comparti sono circoscritti agli attivi del comparto in questione.
Il Fondo può essere soggetto al pagamento di imposte in Irlanda. In base al paese in cui si risiede, ciò potrebbe avere conseguenze sul
proprio investimento. Per maggiori dettagli, rivolgersi al proprio consulente di fiducia.
Classe di azioni – Informazioni aggiuntive
Classe di
azioni
Tipo di
investitori
ISIN
S/D(USD)
S/A(USD)
S/D(GBP)
S/A(EUR)
IE00B1Z6D552
IE00B23XD550
IE00B1Z6D008
IE00B23XD667
0,60%
0,60%
0,60%
0,60%
S/D(SGD)
IE00B7CP7Z59
0,60% annuo
S/A(SGD)
IE00B7NL4R33
Spese correnti
annuo
annuo
annuo
annuo
0,60% annuo
Investitori
istituzionali
Valuta
Dollaro USA
Dollaro USA
Sterlina GB
Euro
Dollaro di
Singapore
Dollaro di
Singapore
Investimento
minimo iniziale
Partecipazione
minima
Politica dei
dividendi
USD15.000.000
USD15.000.000
£7.000.000
€15.000.000
USD15.000.000
USD15.000.000
£7.000.000
€15.000.000
Distribuzione
Accumulazione
Distribuzione
Accumulazione
SG$20.000.000
SG$20.000.000
Distribuzione
SG$20.000.000
SG$20.000.000
Accumulazione
H-S/D(GBP)
IE00B1YXWB66
0,60% annuo
Sterlina GB
£7.000.000
£7.000.000
Distribuzione
H-S/D(EUR)
H-S/A(EUR)
IE00B1YXWC73
IE00B1Z6CY70
0,60% annuo
0,60% annuo
€15.000.000
€15.000.000
€15.000.000
€15.000.000
Distribuzione
Accumulazione
H-S/A(SGD)
IE00B95Y4744
0,60% annuo
SG$20.000.000
SG$20.000.000
Accumulazione
H-S/D(SEK)
IE00B89L6676
0,60% annuo
SEK100.000.000
SEK100.000.000
Distribuzione
H-S/A(SEK)
IE00B8VDRJ16
0,60% annuo
Euro
Euro
Dollaro di
Singapore
Corona
svedese
Corona
svedese
SEK100.000.000
SEK100.000.000
Accumulazione
Natixis International Funds (Dublin) I plc può essere ritenuta responsabile esclusivamente sulla base di dichiarazioni contenute nel
presente documento che risultino fuorvianti, inesatte o incoerenti rispetto alle corrispondenti parti del prospetto per il Fondo.
Il presente Fondo è autorizzato in Irlanda e regolamentato dalla Central Bank of Ireland, la banca centrale irlandese.
Le informazioni di cui sopra sono aggiornate al 15 ottobre 2013.